Акции производителей чипов памяти падают на этой неделе, пока KOSPI отступает; Уолл-стрит по-прежнему следит за дефицитом предложения до 2028 года

По оценкам рыночных аналитиков, включая Evercore и Morgan Stanley, акции производителей памяти на 24 июля (по местному времени) резко упали, практически обнулив рост, полученный неделей ранее. Несмотря на снижение цен, эксперты с Уолл-стрит сохраняют бычий долгосрочный настрой. Амит Дэрианани из Evercore сообщил CNBC, что дисбалансы спроса и предложения на рынке памяти усилятся в следующем году и распространятся на более широкий полупроводниковый сектор из‑за перехода в ИИ-разработке от тренировочных нагрузок к нагрузкам на инференс. Аналитик Morgan Stanley Джозеф Мур ожидает, что дефицит памяти углубится в 2027 и 2028 годах, а цены на память в третьем квартале, по крайней мере, вырастут на 25% по сравнению с предыдущим кварталом.

В Южной Корее резкое падение индекса KOSPI с 10 000 до 7 000 изменило настрой инвесторов с FOMO (страха упустить выгоду) на JOMO (радость упустить выгоду): онлайн-инвестсообщества отмечают, что «решение не покупать Samsung Electronics и SK Hynix было правильным». Аналитики связывают снижение с фиксацией прибыли иностранными инвесторами, а также с опасениями по поводу замедления инвестиций в ИИ и потенциального пика прибыли в секторе полупроводников.