Bitcoin

BTCFi (Біткойн-фінанси) — це комплекс інфраструктури та прикладних систем, що забезпечують ончейнфінансові операції з активами Bitcoin. Його мета — дати змогу Bitcoin брати участь у ширшому спектрі ончейнсценаріїв, зокрема кредитування, торгівлю, управління прибутковістю та випуск активів, залишаючи BTC основним активом.

BTR — це функціональний актив екосистеми Bitlayer, призначений насамперед для стимулювання її зростання та участі в управлінні. Координуючи зв’язки між розробниками, користувачами та учасниками екосистеми, він забезпечує безперебійну роботу та довгостроковий розвиток мережі Bitlayer.

Bitlayer (BTR) — це спеціалізована інфраструктура другого рівня (Layer 2) для екосистеми Bitcoin. Вона успадковує модель безпеки Bitcoin, розширюючи його програмованість та простір застосунків завдяки архітектурі ролапу, можливостям смарт-контрактів та вищій пропускній здатності транзакцій.

BSquared Network (B2) — це масштабувальне рішення на базі ZK Rollup, побудоване на блокчейні Bitcoin. Воно поєднує смарт-контракти, DeFi, AI-агенти та ончейнзастосунки всередині екосистеми Bitcoin, використовуючи докази з нульовим розголошенням, модульну архітектуру та шар доступності даних. Основні компоненти B2 — B² Rollup, B² Hub, Mining² та AI Signal — підвищують пропускну спроможність транзакцій і масштабованість додатків, зберігаючи фундаментальну безпеку Bitcoin.

B² Rollup — це виконавчий шар ZK Rollup, створений на базі екосистеми Bitcoin компанією BSquared Network. Він виконує транзакції офчейн, формує докази з нульовим розголосом і подає результати верифікації до мережі Bitcoin, що дає змогу забезпечити вищу пропускну здатність транзакцій та підтримку смарт-контрактів. Основний процес охоплює: подання транзакцій, упорядкування секвенсором, виконання в середовищі zkEVM, генерацію доказів доказувачем, зберігання доступності даних та остаточний розрахунок у мережі Bitcoin.

B² Hub — це інфраструктурний рівень Layer1.5, побудований мережею BSquared Network, який відповідає за доступність даних, координацію екосистеми та підтримку верифікації стану. Як ключовий компонент, що з'єднує B² Rollup з розрахунковим рівнем Bitcoin, B² Hub зберігає дані транзакцій, керує мережевими сигналами та надає середовище виконання для модульних застосунків.

BSquared Network та Stacks — це рішення для масштабування екосистеми Bitcoin, однак вони використовують принципово різні технічні підходи. BSquared Network базується на архітектурі ZK ролап, яка забезпечує масштабування за допомогою доказів з нульовим знанням та остаточного розрахунку в мережі Bitcoin. Stacks, натомість, є незалежним блокчейном, що з'єднується з Bitcoin через механізм Proof of Transfer (PoX). Щодо моделі безпеки, BSquared дотримується підходу ролап — переносячи виконання офчейн і покладаючись на Bitcoin для остаточної верифікації — тоді як Stacks має власний механізм консенсусу та процес виробництва блоків. Обидві платформи підтримують розробку смарт-контрактів, але суттєво відрізняються в середовищах розробки, методах масштабування та позиціонуванні в екосистемі.

До основних продуктів BSquared Network входять B² Rollup, B² Hub, Mining² та AI Signal. B² Rollup забезпечує виконання смарт-контрактів і обробку транзакцій, B² Hub надає підтримку доступності даних, Mining² поєднує майнінг біткоїна з ончейн-фінансами, а AI Signal надає надійну інфраструктуру даних та взаємодії для економіки AI Agent.

Riot Platforms (NASDAQ: RIOT) — одна з найбільших публічних компаній із майнінгу біткоїна в США, яка за останні роки здобула статус концептуальної акції серед інвесторів у криптовалюти. Крім основного майнінгу біткоїна, компанія активно виходить на ринки центрів обробки даних та інфраструктури штучного інтелекту (ШІ), прагнучи масштабувати свої наявні енергетичні й обчислювальні переваги на сферу високопродуктивних обчислень (HPC).

Lorenzo Protocol і Solv Protocol належать до ключових гравців у секторі Bitcoin Yield, однак їхнє базове позиціонування різниться. Lorenzo Protocol будує свою екосистему навколо нативного для Bitcoin стейкінгу та Bitcoin Liquidity Finance, інтегруючи прибутковість BTC із додатками DeFi через такі активи, як stBTC і YAT. Solv Protocol, навпаки, зосереджується на агрегації прибутковості та стандартизації активів, застосовуючи систему SolvBTC для консолідації стратегій прибутковості BTC з різноманітних джерел.

stBTC, enzoBTC та YAT — це три ключові активи в екосистемі Bitcoin Liquidity Finance (BLF), створеній протоколом Lorenzo, які виконують різні функції. stBTC переважно представляє права на ліквідний стейкінг, що походять із нативного стейкінгу біткоїна. enzoBTC зосереджується на міжсистемній ліквідності та відображенні активів для BTC, тоді як YAT вказує на майбутні права на прибутковість базових активів. Разом ці три активи утворюють критичну інфраструктуру, яка дає змогу Lorenzo поєднати шар безпеки біткоїна, шар ліквідності та шар прибутковості.

Протокол Lorenzo інтегрує рідну мережу стейкінгу біткоїна Babylon, ліквідні стейкінгові активи (LST) та механізм токенізації прибутковості, що дає змогу BTC зберігати ончейнліквідність та одночасно отримувати винагороди за стейкінг. Коли користувачі вносять BTC, протокол спрямовує їхні активи в базову систему стейкінгу та випускає відповідні ліквідні стейкінгові активи, надаючи їм змогу продовжувати брати участь у DeFi-активностях, як-от кредитування, майнінг ліквідності та управління прибутковістю.

Lorenzo Protocol (BANK) — фінансова інфраструктура ліквідності для екосистеми Bitcoin. Вона перетворює статично збережені BTC на ончейн-активи, які генерують Rendite та дають змогу брати участь у DeFi. Це досягається поєднанням нативного стейкінгу Bitcoin, ліквідних стейкінгових активів (LST) і механізму токенізації Rendite. Протокол, створений на моделі безпеки Bitcoin від Babylon, пропонує такі продукти, як stBTC, enzoBTC та сертифікати Rendite. Вони надають власникам Bitcoin рішення для управління ліквідністю та отримання Rendite.

Екосистема Babylon — це блокчейн-інфраструктурна мережа, орієнтована на стейкінг Bitcoin і спільну безпеку. Її головна місія — поширити економічну безпеку Bitcoin на додаткові PoS-мережі, застосункові блокчейни та модульні блокчейни. Екосистема включає кілька ключових компонентів: Babylon Genesis, Finality Provider, Мережу безпеки Bitcoin (BSN), протоколи ліквідного стейкінгу, проєкти Bitcoin Layer 2 і застосункові блокчейни Cosmos.

Принципова відмінність між Babylon та EigenLayer криється в джерелах їхньої безпеки: Babylon використовує стейкінг біткоїна для розширення його безпеки на багатоланцюгові екосистеми, тоді як EigenLayer перевикористовує безпеку активів Ethereum у стейкінгу через перестейкінг ETH. Обидві платформи слугують інфраструктурою спільної безпеки, однак значно відрізняються цільовою аудиторією, економічною моделлю, механізмом перевірки та позиціонуванням в екосистемі.