RAVE шалений ривок спричиняє сплеск рейдерських монетних гарячок, FF та INX викривають схему «насос-розвантаження»

Мем-коїни, представлені RAVE, у середині квітня всього за кілька днів показали зростання в десятки разів, що спровокувало масову гонитву інвесторів за настроями FOMO. Однак частина колишніх зіркових проєктів використовує цю хвилю спекуляцій для реалізації стратегії «накачав і скинув»: токен FF за 1 годину злетів із 0.07 долара до 0.1764 долара, а потім швидко провалився; натомість INX подвоївся за день, і щонайменше два адреси одразу ж скинули приблизно 400 тис. доларів розблокованих токенів.

Ефект RAVE: агресивні настрої породжують хвилю «шахрайських» монет

Бурхливий ріст RAVE у ринку спричинив сильний ефект переслідування, коли агресивні інвестори без урахування ризиків ганяються за можливостями подібних різких злетів. Саме в такій емоційній обстановці частина команд проєктів побачила вікно для швидкої реалізації.

Логіка операцій «накачав і скинув» має дуже високу узгодженість: на 1-годинному таймфреймі витягують велику бичачу свічку, створюючи візуальну ілюзію «шахрайської» монети, щоб привабити роздрібних інвесторів, які масово заходять за короткий час; щойно сформується натиск купівлі через погоню, команда проєкту користується моментом і без огляду на витрати скидає свої позиції, після чого ціна монети одразу різко падає, а ордера роздрібних покупців стають «приймачем». Успіх цієї моделі залежить від максимально збуджених ринкових настроїв — коли інвестори загалом вірять, що будь-яке швидке підняття може бути наступним RAVE, бажання й здатність відрізняти правду від фальшивого накачування помітно знижуються.

Кейс FF: подвоєння за 1 годину і швидкий обвал

11 квітня під ранок токен FF стартував з 0.07 долара, за 1 годину завершив подвоєння та продовжив ріст до піку етапу — 0.1764 долара, після чого ціна швидко розвернулася; станом на момент публікації вона вже впала приблизно до 0.07786 долара, майже повернувшись до точки старту накачування.

Увесь процес формує повний цикл «накачав і скинув»: швидке підняття створює імпульс, приваблює гроші для переслідування, а потім швидко здійснюється скидання. Команда проєкту позаду FF раніше отримала 20,000,000 доларів регулярного фінансування, але тепер їй потрібно добувати ліквідність через спекуляції й скидати на падінні, що відображає фінансові труднощі команди, а також викриває зрадницьке ставлення до довіри власників.

Кейс INX: дії зі скиданням на ончейн-записах майже без жодного приховування

На відміну від FF, INX проводить скидання майже прозоро. Після подвоєння ціни за день щонайменше два відомі адреси одразу швидко скинули приблизно 400 тис. доларів розблокованих токенів, що безпосередньо спричинило просідання ціни вдвічі. Повна перевірюваність даних у ланцюжку робить цю операцію чітко задокументованою та швидко поширеною в спільноті, додатково підтверджуючи, що це підняття було запланованим сценарієм роздачі.

Раніше INX так само був улюбленцем ринку капіталу, маючи фінансування на суму до 65,300,000 доларів, але тепер він обмінює збитки роздрібних інвесторів на вихід із ліквідності.

Визначення головних попереджувальних сигналів «накачав і скинув»

Надто різке короткострокове підняття: на 1-годинному таймфреймі з’являються великі бичачі свічки, і немає явної фундаментальної позитивної новини як підґрунтя

Швидке переміщення розблокованих адрес: ончейн-дані показують, що велика кількість токенів після підняття за короткий час виходить з відомих адрес команд проєкту

Аномальна структура обсягів торгів: під час підняття обсяги торгів збільшуються, але глибина маркет-мейкінгу дуже тонка

Колишні зірки, нині затишшя: історично суми фінансування високі, але немає відчутного прогресу в останній період; раптом з’являються цінові коливання

Поширені запитання

Чим за своєю суттю відрізняється «накачав і скинув» від природних бурхливих ростів на кшталт RAVE?

Зростання токенів на кшталт RAVE спричинене багатьма ринковими факторами; хоч воно так само є високоспекулятивним, ним не керує якийсь конкретний «маніпулятор», який би спеціально здійснював роздачу. Натомість «накачав і скинув» — це коли команда проєкту або «керівник» ринку навмисно створює фальшивий висхідний тренд: щойно він приваблює достатній попит на купівлю, одразу відбувається скидання, тобто це маніпуляція ринком із елементами обману. Спільне в обох випадках — високий ризик, але у другому збитки часто настають швидше й виглядають майже гарантовано.

Як через ончейн-дані розпізнати дії команди проєкту зі скиданням?

Можна відстежувати перекази великих токенних адрес (зокрема розблокованих адрес, пов’язаних із командою проєкту) у період підняття. Якщо під час аномального зростання цін велика кількість токенів швидко надходить на біржі, це зазвичай є ознакою дій зі скидання. Для незалежної верифікації можна використовувати платформи ончейн-стеження Lookonchain, Etherscan, Arkham тощо.

Чому проєкти з фінансуванням колишніх «зірок» вдаються до такого роду дій?

Проєкти, що були профінансовані, часто опиняються в скрутній ситуації, коли операційний капітал закінчується, а також коли ринкові оцінки продовжують падати та продукт не досягає очікувань. За відсутності реального прогресу та нових інвесторів частина команд проєкту розглядає використання циклів розблокування токенів для штучного створення спекуляцій і швидкого виторгу як «останній шанс», але така поведінка напряму шкодить інтересам власників токенів і додатково підриває довіру ринку до всієї галузі.