Việc quản lý tiền điện tử tại Nga đang dần bước sang một giai đoạn mới. Chính quyền đang thảo luận về khả năng cho phép các ngân hàng thực hiện các giao dịch với tài sản số, qua đó về cơ bản sẽ cho phép họ đảm nhận vai trò của các sàn giao dịch tiền điện tử. Mô hình này có thể làm thay đổi cấu trúc của thị trường tiền điện tử và giúp các giao dịch tiền điện tử trở nên minh bạch hơn đối với các cơ quan quản lý.
Ý tưởng là tích hợp hoạt động với tài sản số vào hệ thống tài chính truyền thống. Trong trường hợp này, các ngân hàng và công ty môi giới sẽ đóng vai trò trung gian giữa người dùng và các nền tảng tiền điện tử, tạo điều kiện cho việc mua bán tiền điện tử thông qua hạ tầng được quản lý.
Vì sao ngân hàng có thể trở thành sàn giao dịch tiền điện tử
Ngân hàng Trung ương Nga đang xem xét mô hình cho phép các giao dịch tiền điện tử được thực hiện thông qua các tổ chức tài chính đã nằm dưới sự giám sát của cơ quan quản lý. Các ngân hàng sở hữu hệ thống nhận diện khách hàng tiên tiến cùng các cơ chế giám sát tài chính, giúp kiểm soát nguồn gốc của dòng tiền và theo dõi các giao dịch đáng ngờ.
Trong khuôn khổ này, các ngân hàng có thể đóng vai trò trung gian giữa người dùng và các nền tảng tiền điện tử. Khách hàng sẽ có thể mua hoặc bán tài sản số thông qua dịch vụ ngân hàng, đồng thời dòng tiền sẽ đi qua tài khoản ngân hàng.
Cách tiếp cận này được xem là giải pháp dung hòa giữa việc áp đặt các hạn chế nghiêm ngặt đối với tiền điện tử và một thị trường hoàn toàn không được quản lý. Việc sử dụng hạ tầng ngân hàng cho phép nhà nước kiểm soát việc lưu thông tài sản số mà không phải ban hành lệnh cấm trực tiếp đối với việc sử dụng chúng.
Luật về tiền điện tử tại Nga
Nền tảng của việc quản lý tiền điện tử tại Nga vẫn là Luật Liên bang số 259-FZ "Về Tài sản Tài chính Số và Tiền tệ Số", có hiệu lực từ năm 2021. Luật này xác định tình trạng pháp lý của tiền điện tử và thiết lập các quy tắc chính cho việc lưu thông của chúng.
Theo văn bản này, tiền tệ số được công nhận là tài sản. Điều này có nghĩa là cá nhân và doanh nghiệp có thể sở hữu tiền điện tử, mua bán và sử dụng chúng cho mục đích đầu tư.
Tuy nhiên, tiền điện tử không được công nhận là phương tiện thanh toán hợp pháp tại Nga. Luật quy định rõ việc sử dụng tài sản số để thanh toán cho hàng hóa và dịch vụ trong nước là bị cấm. Vì vậy, tiền điện tử chủ yếu được xem là công cụ đầu tư chứ không phải là lựa chọn thay thế cho đồng rúp.
Kiểm soát giao dịch và nhận diện người dùng
Nếu các ngân hàng được quyền thực hiện giao dịch tiền điện tử, các hoạt động này sẽ phải tuân theo quy trình giám sát tài chính tiêu chuẩn. Các tổ chức tài chính bắt buộc phải nhận diện khách hàng, xác minh nguồn gốc dòng tiền và phân tích các giao dịch đáng ngờ.
Những yêu cầu này đã được quy định trong các văn bản pháp luật nhằm phòng chống rửa tiền và tài trợ khủng bố. Do đó, việc sử dụng hạ tầng ngân hàng sẽ giúp các giao dịch tiền điện tử được tích hợp vào hệ thống kiểm soát dòng tiền tài chính hiện hành.
Kết quả là, thị trường tiền điện tử có thể trở nên minh bạch hơn, đồng thời nhà nước sẽ có thêm công cụ để giám sát các giao dịch liên quan đến tài sản số.
Thuế đối với tiền điện tử tại Nga
Thu nhập từ các giao dịch tiền điện tử được đánh thuế theo quy định chung. Vì tiền tệ số được xem là tài sản, lợi nhuận từ việc bán chúng có thể được tính là thu nhập cá nhân.
Trong trường hợp này, thuế thu nhập cá nhân sẽ được áp dụng và lợi nhuận phải được khai báo. Đối với doanh nghiệp, các giao dịch tiền điện tử được ghi nhận trong sổ sách kế toán và báo cáo thuế theo quy định chung.
Như vậy, mặc dù chưa có chế độ thuế riêng cho tiền điện tử, thu nhập từ các hoạt động này đã thuộc phạm vi điều chỉnh của pháp luật thuế hiện hành.
Ý nghĩa đối với nhà đầu tư
Khả năng các ngân hàng tham gia vào hoạt động tiền điện tử có thể làm thay đổi đáng kể thị trường tài sản số tại Nga. Nếu mô hình này được triển khai, việc tiếp cận tiền điện tử sẽ trở nên hợp pháp và minh bạch hơn đối với người dùng.
Đồng thời, điều này cũng dẫn đến sự giám sát chặt chẽ hơn từ phía nhà nước. Các giao dịch tiền điện tử sẽ được thực hiện qua các tổ chức tài chính được quản lý, và mức độ ẩn danh của giao dịch có thể giảm đi đáng kể.
Đối với nhà đầu tư, điều này đồng nghĩa với việc xuất hiện một hạ tầng minh bạch hơn để giao dịch tài sản số, nhưng cũng kèm theo các yêu cầu nghiêm ngặt về nhận diện và báo cáo tài chính.
Thị trường tiền điện tử có thể thay đổi thế nào
Mô hình quản lý tại Nga đang dần định hình thành một hệ thống lưu thông tiền điện tử có kiểm soát. Nhà nước không áp đặt lệnh cấm hoàn toàn đối với tài sản số mà hướng tới việc tích hợp chúng vào hệ thống tài chính hiện hành.
Việc cho phép ngân hàng thực hiện các giao dịch tiền điện tử có thể trở thành bước đi then chốt trong quá trình này. Mô hình này sẽ giúp chính phủ kiểm soát dòng tiền tài chính, đồng thời tạo ra hạ tầng pháp lý cho các giao dịch tài sản số.
Nếu các sáng kiến này được triển khai, thị trường tiền điện tử tại Nga có thể chuyển sang mô hình mà việc tiếp cận tài sản số được thực hiện thông qua các tổ chức tài chính được quản lý, chủ yếu là các ngân hàng.
