5 cách sử dụng chỉ báo trong phân tích kỹ thuật để đọc hiểu sự biến động giá của tài sản

Điểm quan trọng

Bằng cách sử dụng hiệu quả các chỉ báo phân tích kỹ thuật, bạn có thể nhanh chóng nắm bắt các mẫu chuyển động giá và cơ hội giao dịch trên thị trường. RSI, đường trung bình động, MACD, Stochastic RSI và Bollinger Bands là những công cụ chính được sử dụng rộng rãi giữa các nhà tham gia thị trường. Mặt khác, thay vì chỉ dựa vào những chỉ báo này, việc kết hợp nhiều phương pháp như phân tích cơ bản sẽ cho phép bạn đưa ra những đánh giá chính xác hơn.

Giới thiệu - Tại sao phân tích kỹ thuật lại quan trọng?

Công cụ phân tích biểu đồ là một vật dụng thiết yếu mà các nhà giao dịch có kinh nghiệm thường xuyên sử dụng. Công cụ nào phù hợp với bản thân phụ thuộc vào phong cách và trọng tâm phân tích của nhà giao dịch. Có những người chú ý đến động lực ngắn hạn, những người muốn loại bỏ tiếng ồn của thị trường, và những người muốn theo dõi sự thay đổi của độ biến động, với nhiều mục đích khác nhau.

Có thể có sự khác biệt về ý kiến giữa các chuyên gia về chỉ báo nào là hiệu quả nhất. Tuy nhiên, năm chỉ báo như RSI, đường trung bình động, MACD, Stochastic RSI và Bollinger Bands đang nhận được sự ưa chuộng vượt trội từ cả những chuyên gia lẫn người mới bắt đầu. Bài viết này sẽ giải thích chi tiết cách thức hoạt động và cách sử dụng thực tiễn của từng chỉ báo này.

1. Bollinger Bands - Đánh giá độ biến động và tình trạng mua quá mức / bán quá mức

Bollinger Bands là một chỉ báo giúp trực quan hóa mức độ biến động của thị trường. Thông thường, nó được cấu thành từ 3 đường, và khi giá gần chạm đường trên, tình trạng mua quá mức sẽ gia tăng, trong khi khi gần chạm đường dưới, xu hướng bán quá mức sẽ mạnh mẽ hơn. Trong nhiều trường hợp, giá tài sản sẽ biến động trong khoảng giữa 3 dải này, nhưng trong môi trường thị trường cực đoan, nó cũng có thể vượt ra ngoài.

Bollinger Bands không phải là tín hiệu giao dịch chính nó, nhưng nó gợi ý rằng thị trường đang ở trạng thái quá nóng hoặc quá bán. Một khái niệm quan trọng là “squeeze”. Điều này ám chỉ đến một khoảng thời gian có độ biến động thấp khi tất cả các băng rất gần nhau, và sau đó được xem như một dấu hiệu cho sự gia tăng đột ngột của độ biến động. Ngược lại, nếu các băng đang mở rộng lớn, có khả năng độ biến động sẽ giảm trong tương lai.

2. RSI (Chỉ số sức mạnh tương đối) - Tìm kiếm mua quá mức và bán quá mức từ động lượng

RSI là chỉ báo đại diện để đo lường động lực, được sử dụng để xác định xem tài sản đang ở trạng thái mua quá mức hay bán quá mức. Nó được tính toán dựa trên độ lớn của biến động giá gần đây, với khoảng thời gian chuẩn thường được đặt là 14 ngày (biểu đồ hàng ngày) hoặc 14 giờ (biểu đồ theo giờ).

RSI, một loại chỉ báo dao động, di chuyển trên thang điểm từ 0 đến 100. Giá trị trên 70 thường được coi là quá mua, trong khi giá trị dưới 30 được xem là quá bán. Khi những giá trị cực đoan này xuất hiện, nó gợi ý rằng có khả năng sắp xảy ra sự đảo chiều xu hướng hoặc điều chỉnh. Tuy nhiên, việc chỉ dựa vào những giá trị này như là tín hiệu mua bán cơ học là rất nguy hiểm. Giống như các phương pháp phân tích khác, RSI cũng có thể phát sinh tín hiệu sai hoặc gây hiểu lầm, vì vậy bạn nên luôn xem xét nhiều yếu tố trước khi đưa ra quyết định tham gia.

Điểm cần hiểu về nguyên lý của chỉ báo động lượng là sự gia tăng động lượng trong giai đoạn tăng giá cho thấy sự gia tăng tham gia của người mua, trong khi nếu động lượng giảm trong xu hướng tăng, điều đó có nghĩa là sự chuyển giao quyền lực đang đến gần với người bán.

3. Đường trung bình động (MA) - Xác nhận hướng xu hướng và sử dụng như một chỉ báo trễ

Đường trung bình di động được sử dụng để làm mượt chuyển động giá trên biểu đồ và nhấn mạnh xu hướng thị trường. Vì nó dựa trên dữ liệu giá trong quá khứ nên được phân loại là chỉ báo trễ.

Hai loại phổ biến nhất là Đường trung bình di động đơn giản (SMA) và Đường trung bình di động hàm mũ (EMA). Đường trung bình di động đơn giản là biểu đồ giá trung bình trong một khoảng thời gian nhất định (ví dụ: 10 ngày), trong khi Đường trung bình di động hàm mũ là giá trị trung bình được tính toán với trọng số cao hơn cho dữ liệu gần đây. Bằng cách này, EMA phản ứng nhạy cảm hơn với những biến động giá gần đây.

Một đặc điểm quan trọng là độ trễ sẽ lớn hơn khi khoảng thời gian dài hơn. Do đó, đường trung bình động 200 ngày sẽ phản ứng chậm hơn đối với biến động thị trường gần đây so với đường trung bình động 50 ngày. Các nhà giao dịch thường đánh giá xu hướng thị trường hiện tại dựa trên mối quan hệ giữa giá cả và vị trí của đường trung bình động, ví dụ, nếu giá tài sản liên tục nằm trên đường trung bình động 200 ngày, nó sẽ được coi là một thị trường tăng giá.

Việc sử dụng giao điểm của đường trung bình di động (crossover) như một tín hiệu mua bán cũng là điều phổ biến. Hiện tượng đường ngắn hạn cắt xuống đường dài hạn từ trên xuống dưới hoạt động như một tín hiệu bán, điều này có nghĩa là giá trung bình ngắn hạn đã giảm xuống dưới giá trung bình dài hạn, cho thấy khả năng kết thúc của xu hướng tăng đang gần kề.

4. MACD (Trung bình động hội tụ phân kỳ) - Đọc động lực từ sự phân kỳ của hai trung bình động

MACD là một công cụ dùng để xác định động lực của tài sản bằng cách trực quan hóa mối quan hệ giữa hai đường trung bình động hàm mũ (EMA) có thời gian khác nhau. Đường MACD được tính bằng cách trừ EMA26 từ EMA12, và nó được hiển thị chồng lên đường tín hiệu EMA9. Nhiều nền tảng biểu đồ cũng có biểu đồ cột cho thấy độ lệch giữa đường MACD và đường tín hiệu.

Sự phân kỳ giữa MACD và giá cung cấp những hiểu biết quan trọng về cường độ xu hướng hiện tại. Ví dụ, nếu MACD đang giao dịch ở mức thấp hơn mức cao trước đó (lower high) trong khi giá vẫn vượt qua mức cao trước đó (higher high), khả năng đảo chiều xu hướng sẽ cao hơn. Trong tình huống này, mặc dù động lực của thị trường đang suy yếu, nhưng giá vẫn đang tăng, điều này cho thấy rằng việc điều chỉnh hoặc đảo chiều sắp xảy ra.

Cũng đáng chú ý đến điểm giao nhau giữa đường MACD và đường tín hiệu. Khi MACD cắt xuống dưới đường tín hiệu từ trên xuống, đó là tín hiệu bán, và khi cắt lên trên từ dưới lên, đó là tín hiệu mua.

Nhiều trader sử dụng MACD kết hợp với RSI. Cả hai đều đo lường động lượng nhưng áp dụng các phương pháp khác nhau, do đó việc kết hợp chúng giúp đưa ra những phán đoán thị trường chính xác hơn.

5. Stochastic RSI (StochRSI) - Trích xuất tín hiệu nhạy cảm hơn từ phiên bản phát sinh của RSI

Stochastic RSI là chỉ báo phát sinh áp dụng công thức stochastic cho giá trị RSI. Nó tạo ra tín hiệu giao dịch nhạy hơn, vì nó đo lường động lượng của chính RSI chứ không phải giá trị RSI thông thường. Stochastic RSI dao động trong khoảng từ 0 đến 1 (hoặc 0 đến 100).

Với độ nhạy cao và khả năng theo dõi tốt, nhiều tín hiệu mua bán được tạo ra, nhưng việc giải thích chúng có xu hướng trở nên phức tạp. Thông thường, nếu giá trị trên 0.8 thì được coi là quá mua, và dưới 0.2 thì được coi là quá bán. Giá trị bằng 0 có nghĩa là RSI đang ở mức thấp nhất trong khoảng thời gian đo (cài đặt mặc định thường là 14 khoảng thời gian), trong khi giá trị bằng 1 có nghĩa là đang ở mức cao nhất.

Điều cần lưu ý là ngay cả khi chỉ báo Stochastic RSI chỉ ra tình trạng quá mua hoặc quá bán, điều đó không nhất thiết có nghĩa là sẽ xảy ra sự đảo ngược giá. Điều này chỉ cho thấy rằng giá trị RSI đang ở mức cực đoan trong khoảng thời gian đo lường. Do nhạy cảm hơn so với RSI, nó có xu hướng tạo ra nhiều tiếng ồn hoặc tín hiệu sai lệch hơn.

Cách sử dụng thực tế của chỉ báo

Bằng cách kết hợp nhiều chỉ báo, độ tin cậy của quyết định sẽ được cải thiện so với việc chỉ phụ thuộc vào một chỉ số duy nhất. Ví dụ, nếu dải Bollinger đang tiến gần đến giới hạn trên trong khi RSI vượt quá 70, cho thấy tình trạng mua quá mức, thì tính xác thực của tín hiệu bán sẽ được nâng cao.

Tuy nhiên, điều quan trọng là phải nhận thức rằng không có chỉ báo nào là hoàn hảo. Dữ liệu được thể hiện bằng số liệu, nhưng cách diễn giải của nó về bản chất là chủ quan. Một cơ hội giao dịch rõ ràng đối với một nhà giao dịch có thể chỉ là tiếng ồn của thị trường đối với một nhà giao dịch khác. Việc luôn giữ một cái nhìn khách quan và kiểm tra liệu thiên kiến cá nhân có ảnh hưởng đến phán đoán hay không là điều cần thiết.

Tầm quan trọng của việc học tập và thực hành

Để thực sự nắm vững các chỉ báo phân tích kỹ thuật, kinh nghiệm thông qua thực hành quan trọng hơn nhiều so với việc học lý thuyết. Trải nghiệm các đặc điểm và giới hạn của từng chỉ báo thông qua giao dịch ảo trên tài khoản demo hoặc giao dịch với số tiền nhỏ sẽ là phương pháp học tập hiệu quả nhất.

Các phương pháp phân tích thị trường rất đa dạng, nhưng chỉ số phân tích kỹ thuật phát huy giá trị thực sự khi kết hợp với phân tích cơ bản và các phương pháp phân tích khác. Việc kiểm tra thị trường từ nhiều góc độ phân tích giúp đưa ra quyết định giao dịch vững chắc hơn.