Khởi động động cơ tài chính với số vốn nhỏ — Sổ tay phân bổ đầu tư 100.000元

Năm cận kề, giá cả liên tục leo thang đã trở thành cảm nhận thực tế của đa số người dân. Từ tiêu dùng hàng ngày đến các khoản chi lớn, mức tăng giá không ngừng xuất hiện: giá trứng tăng gấp đôi, chi phí ăn ngoài tăng 30%, lãi suất vay mua nhà từ 1.31% trong thời kỳ dịch bệnh đã vọt lên 2.2%. Với khoản vay 10 triệu, sự chênh lệch lãi suất mỗi năm tương đương gần 9 vạn đồng chi tiêu khác biệt. Trong bối cảnh này, đầu tư và quản lý tài chính không còn là lựa chọn mà đã trở thành điều bắt buộc.

Nhiều người xem việc tiết kiệm được 1 triệu đồng đầu tiên như một cột mốc quan trọng, nhưng đối với người mới bắt đầu đi làm, điều này có thể còn xa vời. Thay vào đó, hãy bắt đầu từ 10 vạn đồng trong tay — nếu sử dụng số tiền này một cách hợp lý, qua tư duy đầu tư đúng đắn, lựa chọn mục tiêu phù hợp và tận dụng lãi kép theo thời gian, đủ để bước đầu tích lũy tài sản.

Ba con đường làm giàu cho nhà đầu tư

Bản chất của đầu tư không khác gì kinh doanh, các yếu tố cốt lõi gồm có: tư duy, mục tiêu và thời gian. Các giai đoạn cuộc đời và tình hình tài chính khác nhau sẽ quyết định phương thức đầu tư phù hợp nhất.

Thu nhập ổn định: dùng thời gian đổi lấy không gian

Đối với người đi làm có lịch trình đều đặn, thu nhập dự đoán được, lựa chọn tối ưu là quỹ cổ tức hoặc ETF trả lãi cao. Các sản phẩm này như tạo ra thu nhập hưu trí hàng tháng cho chính mình — theo thời gian tích lũy, thu nhập từ cổ tức cuối cùng có thể vượt qua lương chính.

Ví dụ, ETF 0056, trong 10 năm tích lũy cổ tức 60%, giá cổ phiếu tăng 40%. Nếu mỗi năm đầu tư 10 vạn đồng, dù tiêu hết cổ tức, sau 13 năm thu nhập từ cổ tức hàng năm đã đạt 10 vạn, sau 25 năm còn hơn 22 vạn mỗi năm. Kết hợp chế độ lương hưu, cuộc sống về già sẽ ngày càng dư dả.

Điểm hay của phương pháp này là lợi nhuận nhanh thấy rõ, dễ duy trì, phù hợp nhất với nhà đầu tư bảo thủ.

Nhóm người có thu nhập cao: nắm bắt sức mạnh của lãi kép

Bác sĩ, kỹ sư và các người có thu nhập cao không cần vội vàng rút tiền từ đầu tư, phù hợp hơn là theo dõi chỉ số thị trường chung như ETF Taiwan 0050 hoặc SPY của Mỹ.

Chẳng hạn, SPY trong 10 năm tăng 116%, lợi nhuận trung bình khoảng 8% mỗi năm. Tỷ lệ cổ tức chỉ 1.6% (sau thuế còn thấp hơn), nhưng phần lớn lợi nhuận đến từ tăng giá vốn. Nếu kiên trì đầu tư 30 năm, ban đầu 10 vạn cộng thêm mỗi năm 10 vạn nữa, cuối cùng sẽ tích lũy vượt ngưỡng chục triệu.

Ưu điểm của ETF theo chỉ số là tự động “loại bỏ yếu kém, giữ lại mạnh mẽ” — khi các doanh nghiệp lớn như General Electric, Ford, Microsoft, Apple lần lượt dẫn dắt thị trường, chỉ số sẽ tự điều chỉnh và theo sát các doanh nghiệp mạnh nhất. Miễn là kinh tế toàn cầu vẫn vận hành, lợi nhuận dài hạn của loại hình đầu tư này khá ổn định.

Tất nhiên, thị trường chứng khoán không tránh khỏi biến động. Bong bóng dot-com năm 2000, khủng hoảng tài chính 2008, đại dịch 2020, khủng hoảng lạm phát 2022 đều từng khiến tài sản giảm mạnh. Nhưng những nhà đầu tư có thu nhập ổn định thường là những người vượt qua được các thời điểm này.

Thời gian rảnh rỗi: dùng tốc độ để đổi lấy lợi nhuận

Nhóm sinh viên, nhân viên kinh doanh có thời gian linh hoạt có thể thử các chiến lược táo bạo hơn — không dựa vào tích lũy theo thời gian, mà dựa vào vòng quay để tạo lợi nhuận.

Ví dụ, khi chu kỳ tăng lãi suất của Mỹ gần kết thúc, dự kiến sẽ hạ lãi suất và nới lỏng chính sách tiền tệ mới, cung tiền USD sẽ tăng, việc đặt cược sớm vào short USD có khả năng thắng cao. Đồng USD yếu đi cũng sẽ kích thích nhu cầu về tiền mã hóa, như Bitcoin có cơ hội hưởng lợi.

Trong thị trường chứng khoán, cứ sau một thời gian lại xuất hiện các chủ đề nóng — phục hồi du lịch, ứng dụng AI, chuyển đổi năng lượng xanh… Nắm bắt xu hướng thời sự, theo dòng vốn chính, dựa vào các chủ đề ngắn hạn và độ nóng để kiếm lời, đó là đầu cơ chứ không phải đầu tư. Yêu cầu theo dõi thị trường liên tục, tích cực thu thập thông tin, nhưng vì chu kỳ đầu tư rút ngắn từ năm xuống tháng hoặc tuần, vốn nhỏ cũng có thể nhanh chóng sinh lời.

Năm mục tiêu đầu tư 10 vạn đồng

Sau khi hiểu rõ loại hình phù hợp, cụ thể nên chọn sản phẩm nào? Dưới đây phân tích từng mục.

Vàng: giá trị lưu trữ cổ xưa

Vàng không có cổ tức, toàn bộ lợi nhuận dựa vào chênh lệch giá. Trong 10 năm, vàng tăng 53%, trung bình 4.4% mỗi năm, đủ để chống lại lạm phát và mất giá tiền tệ.

Sự tăng giá lớn của vàng tập trung vào giữa 2019 đến giữa 2020, và từ 2023 đến nay. Những thời điểm này trùng hợp với dịch COVID-19, cắt giảm lãi suất của Mỹ, căng thẳng địa chính trị. Khi các tài sản rủi ro biến động mạnh, vàng thể hiện rõ vai trò trú ẩn an toàn.

Bitcoin: Cơ hội đầu cơ của tài sản biến động

Trong 10 năm, Bitcoin tăng hơn 170 lần, nhưng mỗi đợt tăng đều có nguyên nhân khác nhau — từng là phản ứng bật dậy sau bán tháo do sàn giao dịch sụp đổ, từng là nhu cầu chuyển tiền xuyên biên giới tăng do căng thẳng địa chính trị, từng là sự thay thế tín dụng USD giảm sút.

Khó có thể dự đoán trong 10 năm tới sẽ còn xuất hiện đợt tăng đột biến như vậy, nhưng ngắn hạn vẫn có lợi thế. Hiện tại, Bitcoin hưởng lợi từ sự kiện giảm một nửa phần thưởng khai thác và cơ chế ETF giao ngay hoàn thiện. Tuy nhiên, Bitcoin bản chất biến động lớn, phù hợp để mua vào ở mức thấp, bán ra ở mức cao, không nên chiếm quá nhiều trong tổng tài sản.

0056: đại diện ETF trả lãi cao của Đài Loan

0056 chủ yếu tập trung vào cổ phiếu trả cổ tức cao, gần như mỗi năm đều phân phối toàn bộ lợi nhuận, nên nhà đầu tư khó kiếm được lợi nhuận từ chênh lệch giá, chủ yếu là từ cổ tức.

Trong 10 năm qua, 0056 tích lũy cổ tức 60%, giá cổ phiếu tăng 40%, dự kiến trong 10 năm tới sẽ duy trì nhịp điệu tương tự. Nếu ban đầu đầu tư 10 vạn, sau 10 năm tài sản tăng thêm 4 vạn, trung bình mỗi năm cổ tức 6 nghìn. Nghe có vẻ bình thường, nhưng nếu mỗi năm đều đầu tư 10 vạn, hiệu ứng lãi kép từ cổ tức sẽ khiến bạn ngạc nhiên — sau 13 năm, cổ tức hàng năm đạt 10 vạn, sau 25 năm gần 22 vạn, khi đó kết hợp chế độ lương hưu, mỗi tháng có dòng tiền ổn định 4 vạn.

SPY: ETF các công ty lớn của Mỹ, chuẩn toàn cầu

SPY theo dõi 500 doanh nghiệp lớn nhất của Mỹ, tỷ lệ cổ tức chỉ 1.6%, sau thuế người nước ngoài còn thấp hơn, khoảng 1.1%. Nhưng chính điều này phản ánh lợi nhuận chủ yếu đến từ tăng giá vốn.

Trong 10 năm, SPY từ 201 lên 434, lợi nhuận 116%, trung bình mỗi năm cổ tức 1.1%, tăng trưởng vốn 8%. Đầu tư 10 vạn, sau 10 năm giá trị tăng lên 216 vạn, dù rút cổ tức tiêu dùng hàng năm, nếu duy trì đầu tư 30 năm, ban đầu 10 vạn cộng thêm mỗi năm 10 vạn nữa, cuối cùng sẽ tích lũy hơn 1200 vạn.

Phương pháp tích lũy theo lãi kép này gần như không có rủi ro, miễn là tin tưởng USD vẫn là đồng tiền thanh toán toàn cầu, Mỹ không phá sản — chỉ cần giả định này đúng, tài sản sẽ liên tục tăng trưởng ổn định. Nhược điểm là toàn bộ quá trình không có dòng tiền, dựa hoàn toàn vào tăng giá tài sản, do đó độ ổn định thu nhập rất quan trọng.

Berkshire Hathaway: bậc thầy lãi kép, biểu tượng đầu tư

Công ty của tỷ phú Warren Buffett, Berkshire Hathaway, kiếm lợi bằng cách tích lũy tiền mặt qua các công ty bảo hiểm hoặc tận dụng uy tín để thực hiện các hoạt động arbitrage lãi suất thấp.

Ví dụ, công ty kỳ vọng vào thị trường Nhật Bản nhưng muốn tránh rủi ro tỷ giá, sẽ phát hành trái phiếu lãi suất 0.5% tại Nhật, rồi dùng số tiền này mua cổ phiếu Nhật. Chi phí thấp hơn nhiều so với lợi nhuận cổ tức, chỉ cần không bị lỗ vốn ban đầu là có thể sinh lợi. Ở Mỹ cũng theo logic tương tự — phát hành trái phiếu tiết kiệm lãi suất thấp để huy động vốn, rồi mua trái phiếu chính phủ, miễn là chênh lệch lãi đủ lớn để thực hiện arbitrage.

Chiến lược này không thay đổi dù Warren Buffett già đi, miễn là chiến lược của công ty không đổi, lợi nhuận sẽ liên tục duy trì. Nếu mong muốn tất cả lợi nhuận đều sinh lợi theo lãi kép, Berkshire Hathaway là lựa chọn tuyệt vời.

Ba yếu tố quyết định thành công trong đầu tư

Dù chọn mục tiêu nào, hầu hết chỉ cần vài nghìn đồng là có thể bắt đầu. Điều quan trọng là:

Tư duy: ghi chép, hình thành kỷ luật tài chính, phân biệt rõ tiền nhàn rỗi và chi tiêu cần thiết, ước lượng dòng tiền ổn định. Hãy xem mình như một công ty, tìm ra mối liên hệ “đầu tư thu nhập để chi tiêu”.

Mục tiêu: dựa trên độ ổn định thu nhập, khả năng chịu rủi ro, thời gian đầu tư để chọn sản phẩm phù hợp. Dù là đầu tư định kỳ hay ngắn hạn, cái phù hợp mới là tốt nhất.

Thời gian: lãi kép là người bạn tốt nhất, dù lợi nhuận hàng năm có vẻ bình thường, qua năm tháng tích lũy sẽ tạo ra thành quả đáng kinh ngạc. Chỉ cần kiên nhẫn, chờ đợi đến lúc quả cầu tuyết ngày càng lớn.

Ba yếu tố đầy đủ, vốn nhỏ cũng có thể khởi động động cơ tích lũy tài sản. Chỉ cần có tư duy đầu tư tốt, lựa chọn mục tiêu chính xác, kiên nhẫn nghiên cứu thời điểm vào ra, hoặc chờ đợi lãi kép phát huy, trở thành người tự do tài chính, giàu có nhỏ bé cũng chỉ còn là vấn đề thời gian.