Hướng dẫn bắt đầu giao dịch ngoại hối: Hiểu về thị trường tài chính hoạt động sôi động nhất toàn cầu

Ngoại hối tên tiếng Anh và khái niệm cơ bản

Ngoại hối có tên tiếng Anh là Foreign Exchange, thường được viết tắt là Forex hoặc FX. Nói đơn giản, ngoại hối là hoạt động đầu tư đổi một loại tiền tệ lấy một loại tiền tệ khác, và kiếm lợi nhuận từ biến động tỷ giá.

Hãy tưởng tượng một cảnh: khách du lịch Bill đến Mỹ du lịch, anh ấy nhìn thấy màn hình hiển thị tỷ giá hối đoái của các loại tiền tệ khác nhau tại quầy đổi tiền ở sân bay. Khi anh ấy phát hiện tỷ giá đồng Tài (TWD) đổi lấy đô la Mỹ là 0.034, anh ấy đổi 10.000 TWD lấy 3.400 USD. Quá trình đổi tiền đơn giản này thực chất chính là bước bắt đầu tham gia thị trường ngoại hối.

‘Giao dịch ngoại hối’ còn phát triển thành một hình thức đầu tư chuyên nghiệp — các nhà giao dịch không vì mục đích du lịch hay nhu cầu thực tế, mà dựa trên dự đoán biến động tỷ giá để mua bán tiền tệ, từ đó kiếm lợi nhuận.

Quy mô lớn của thị trường ngoại hối và phân bố toàn cầu

Thị trường ngoại hối là thị trường tài chính có quy mô giao dịch lớn nhất toàn cầu, và thực sự là thị trường toàn cầu phi tập trung. Giao dịch hàng ngày đạt tới 6,6 nghìn tỷ USD, vượt xa khối lượng giao dịch hàng ngày của Sở Giao dịch Chứng khoán New York khoảng 22,4 tỷ USD.

Dù thị trường giao ngay ngoại hối thực tế có quy mô khoảng 2 nghìn tỷ USD mỗi ngày, lượng giao dịch của nhà đầu tư nhỏ lẻ chiếm khoảng 3-5% (khoảng 200-300 tỷ USD), quy mô của thị trường vẫn khiến người ta phải kinh ngạc.

Điều đặc biệt hơn nữa, thị trường ngoại hối có đặc điểm thời gian giao dịch độc nhất vô nhị — hoạt động 24/7 toàn cầu. Thị trường mở cửa 5 ngày trong tuần, hoạt động liên tục 24 giờ mỗi ngày, chỉ đóng cửa vào cuối tuần. Giao dịch bắt đầu từ Auckland (New Zealand), sau đó chuyển sang Sydney, Singapore, Hong Kong, Tokyo, Frankfurt, London và New York, tạo thành một vòng lặp giao dịch toàn cầu liền mạch.

Đối tượng giao dịch: Tiền tệ và logic cốt lõi của tỷ giá

Bản chất của thị trường ngoại hối là tiền tệ. Dù không thể nhìn thấy hay sờ mó, nhưng có thể hiểu đơn giản: mua một loại tiền tệ giống như mua triển vọng kinh tế của quốc gia đó.

Giá của một loại tiền tệ phản ánh trực tiếp kỳ vọng của thị trường về tình hình kinh tế của quốc gia đó. Giả sử bạn tin rằng kinh tế Mỹ sẽ tiếp tục tăng trưởng, thì việc mua đô la Mỹ là lựa chọn hợp lý. Khi kinh tế thực sự như dự đoán, đô la tăng giá, bạn có thể bán ra với giá cao hơn, thu lợi nhuận từ chênh lệch.

Tỷ giá chính là biểu hiện cụ thể của logic này — phản ánh sức mạnh kinh tế tương đối của một quốc gia so với các nền kinh tế khác. Các yếu tố như sức mạnh kinh tế, chính sách tài chính, quan hệ quốc tế đều khiến tỷ giá biến động từng giây từng phút.

Các cặp tiền chính và hệ thống mã tiền tệ

Thị trường ngoại hối có nhiều loại cặp tiền để giao dịch, nhưng người mới thường tập trung vào các cặp tiền chính — những cặp có khối lượng giao dịch lớn nhất, đại diện cho các nền kinh tế lớn nhất toàn cầu.

Các đồng tiền chính gồm: Đô la Mỹ (USD), Euro (EUR), Bảng Anh (GBP), Yên Nhật (JPY), Franc Thụy Sỹ (CHF), Đô la Canada (CAD), Đô la Úc (AUD) và Đô la New Zealand (NZD).

Mã tiền tệ gồm ba chữ cái: hai chữ cái đầu đại diện cho quốc gia, chữ cái thứ ba đại diện cho tên tiền tệ. Ví dụ, đô la Mỹ là USD, trong đó US đại diện cho Hoa Kỳ (United States), D là Dollar (đô la).

Hệ thống mã này do Tổ chức Tiêu chuẩn Hóa Quốc tế (ISO) ban hành từ năm 1973, gọi là ISO 4217, nhằm đảm bảo tính thống nhất trong giao dịch toàn cầu. Thú vị là, đô la Mỹ còn được gọi là “Greenback” (tiền xanh) do thiết kế màu xanh lá phía sau tờ tiền, bắt nguồn từ thời Nội chiến Mỹ năm 1861.

Ưu điểm cốt lõi của giao dịch ngoại hối

Chi phí thấp, hiệu quả cao

Giao dịch ngoại hối không phải trả phí hoa hồng cho nhà môi giới. Phần lớn các nhà môi giới ngoại hối bán lẻ kiếm lợi từ chênh lệch giá mua bán, với mức chênh lệch thường dưới 0.1%, thậm chí có thể thấp tới 0.07% đối với các giao dịch lớn. Chi phí này thấp hơn nhiều so với giao dịch cổ phiếu hoặc hợp đồng tương lai.

Quy mô giao dịch linh hoạt

Khác với hợp đồng tiêu chuẩn trong thị trường hợp đồng tương lai, giao dịch ngoại hối không có giới hạn về số lượng lot tối thiểu. Nhiều nhà môi giới cho phép nhà giao dịch mở vị thế nhỏ chỉ 1.000 đơn vị tiền tệ, giảm thiểu rào cản tham gia.

Giao dịch 24 giờ không ngừng nghỉ

Tính năng hoạt động 24/7 của thị trường ngoại hối là lợi thế đặc biệt. Nhà giao dịch không bị giới hạn bởi giờ mở cửa của sàn giao dịch, có thể linh hoạt giao dịch theo thời gian của riêng mình.

Đòn bẩy mạnh mẽ

Giao dịch ngoại hối cung cấp cơ chế đòn bẩy, cho phép nhà giao dịch kiểm soát các vị thế lớn với số vốn nhỏ. Ví dụ, đòn bẩy 50:1 nghĩa là với 50 USD ký quỹ, bạn có thể kiểm soát vị thế 2.500 USD. Điều này làm tăng khả năng sinh lời, nhưng cũng đi kèm rủi ro cao hơn.

Thanh khoản vượt trội

Với khối lượng giao dịch hàng ngày đạt 6,6 nghìn tỷ USD, thị trường này đảm bảo tính thanh khoản mạnh mẽ. Trong điều kiện bình thường, nhà giao dịch có thể thực hiện mua bán ngay lập tức mà không lo về việc khớp lệnh.

So sánh thị trường ngoại hối và thị trường chứng khoán

Về số lượng cổ phiếu, Sở Giao dịch Chứng khoán New York có khoảng 2.800 mã, Nasdaq có khoảng 3.300 công ty niêm yết. Ngược lại, các cặp tiền chính trong thị trường ngoại hối có khối lượng lớn hơn, biến động đều đặn hơn, phù hợp hơn cho người mới bắt đầu.

Thị trường chứng khoán bị giới hạn bởi khung thời gian giao dịch — thị trường Mỹ mở cửa từ 9:30 sáng đến 4:00 chiều theo giờ Eastern Standard Time. Trong khi đó, thị trường ngoại hối là thị trường không ngừng, 24 giờ, nhà giao dịch hoàn toàn chủ động về thời gian.

Ngoài ra, tính thanh khoản của thị trường ngoại hối vượt xa thị trường chứng khoán. Giao dịch bán khống trong ngoại hối không có hạn chế đặc biệt, dù là dự đoán tăng hay giảm, vẫn có cơ hội giao dịch.

Quan trọng hơn, thị trường ngoại hối là phần không thể thiếu của các ngân hàng toàn cầu và thương mại quốc tế, ít bị ảnh hưởng bởi quan điểm của các nhà phân tích hay tổ chức riêng lẻ. Ngược lại, các báo cáo tài chính vượt dự kiến hoặc không đạt kỳ vọng của một công ty niêm yết thường gây ra biến động mạnh về giá cổ phiếu.

So sánh thị trường ngoại hối và hợp đồng tương lai

Thanh khoản và quy mô: Thị trường ngoại hối có khối lượng giao dịch hàng ngày 6,6 nghìn tỷ USD, vượt xa hợp đồng tương lai chỉ khoảng 300 tỷ USD, xứng đáng là thị trường sôi động nhất toàn cầu.

Thời gian giao dịch: Thị trường ngoại hối hoạt động 24 giờ liên tục, còn hợp đồng tương lai dù có giao dịch qua đêm, nhưng thanh khoản thấp hơn nhiều so với thị trường giao ngay ngoại hối.

Chắc chắn về giá: Giao dịch ngoại hối trong điều kiện bình thường cung cấp khả năng khớp lệnh nhanh, giá rõ ràng. Trong khi đó, hợp đồng tương lai và cổ phiếu không thể đảm bảo điều này.

Quản lý rủi ro: Thị trường ngoại hối có cơ chế tự động cảnh báo ký quỹ hoặc đóng vị thế để hạn chế rủi ro. Trong hợp đồng tương lai, có thể xảy ra tình trạng thua lỗ vượt quá số dư tài khoản, nhà giao dịch phải chịu trách nhiệm bổ sung.

Kết luận

Thị trường ngoại hối với quy mô lớn, hoạt động 24/7, chi phí thấp và tính thanh khoản vượt trội đã trở thành kênh đầu tư quan trọng của các nhà đầu tư toàn cầu. Dù là các tổ chức tìm kiếm phòng tránh rủi ro hay cá nhân muốn kiếm lợi nhuận, thị trường ngoại hối đều mang lại nhiều cơ hội. Hiểu rõ nguyên lý cơ bản của ngoại hối, nắm vững các cặp tiền chính, và nhận thức về lợi thế so với cổ phiếu và hợp đồng tương lai, bạn sẽ tự tin hơn khi bước vào thị trường tài chính lớn nhất thế giới này.