Wintermute：Nếu xung đột kéo dài, các tài sản rủi ro như tiền điện tử có thể tiếp tục chịu áp lực

Theo một báo cáo phân tích thị trường do Wintrimute công bố, các cuộc tấn công quân sự của Mỹ và Israel vào Iran đã gây ra tâm lý e ngại rủi ro thị trường và giá Bitcoin đã giảm xuống còn 63.000 đô la tại một thời điểm, và sau đó tăng trở lại khoảng 67.000 đô la. Chiến dịch quân sự, có mật danh “Epic Fury”, bắt đầu vào tối thứ Bảy tuần trước chống lại các cơ sở quân sự của Iran, được cho là dẫn đến cái chết của các nhà lãnh đạo hàng đầu và các quan chức cấp cao của Iran. Cuộc xung đột đã kéo dài trong ba ngày, với eo biển Hormuz bị đóng cửa và không phận ở vùng Vịnh đóng cửa, cho thấy xu hướng leo thang thay vì giảm bớt. Áp lực vĩ mô gia tăng: giá dầu tăng 9%, nhanh chóng vượt qua 80 USD; Các nhà phân tích đã nâng dự báo dầu thô Brent lên 100 USD; Giá vàng gần 5.400 đô la, tăng vốn hóa thị trường khoảng 1 nghìn tỷ đô la chỉ trong vài giờ; Thị trường chứng khoán mở cửa giảm mạnh, với chỉ số Dow Jones giảm hơn 500 điểm tại một thời điểm; Chỉ số hoảng loạn VIX đạt mức cao nhất kể từ năm 2026. Trên mặt trận thị trường tiền điện tử, mặc dù các quỹ ETF đã chứng kiến hơn 1 tỷ đô la dòng tiền vào tuần trước, kết thúc chuỗi năm tuần chảy ra, vẫn có khoảng 4,5 tỷ đô la dòng tiền ròng từ đầu năm đến nay và hoạt động OTC của tổ chức vẫn chậm chạp đáng kể. Chỉ báo biến động DVOL đã tăng từ phạm vi 30-40 lên khoảng 55 và thị trường quyền chọn dự kiến biến động hàng ngày là 2,5-3%. Phân tích của Wintermute tin rằng nếu xung đột kéo dài và dẫn đến giá năng lượng cao, nó có thể giữ lạm phát ở mức cao, trì hoãn việc cắt giảm lãi suất của Fed, từ đó tạo ra áp lực rộng hơn đối với các tài sản rủi ro như tiền điện tử.