8個解決關鍵基礎設施缺口的人工智慧股票

為何這些公司如今很重要

建設AI基礎設施的競賽正在重塑投資格局。儘管Nvidia(NASDAQ: NVDA)作為晶片巨頭佔據頭條，但真正的機會在表面之下——在解決資料中心實際面臨瓶頸的專業公司。從製造先進半導體設備到提供這些設施急需的電力，一個多元的人工智慧股票生態系正逐漸成為該產業持續擴展的關鍵。

以下八家公司各自擁有基礎建設拼圖中的獨特一塊。有些是具有成熟業績的知名企業，有些則是擁有尖端技術、仍在商業規模推廣的新進者。它們共同構成了AI繁榮最終的基礎。

光學連接革命

Poet Technologies(NASDAQ: POET)在資料傳輸速度方面取得突破。利用其專有的光子互連硅光架構，該公司實現了資料中心內的800吉比特與1.6太比特連接。與富士康、Semtech和Sivers Semiconductors的策略合作，為其方法提供了外部驗證。

2025年10月完成的$150 百萬美元募資，確保公司有足夠資金持續運營至2026年。產業預測顯示，到2030年，光學互連市場可能擴展到$26 十億美元甚至更多。使Poet方案具有吸引力的是其整合設計——將傳統系統需分開的元件整合，降低複雜度與成本。

大規模的電力效率

Navitas Semiconductor(NASDAQ: NVTS)定位為下一代電力半導體的首選供應商。其氮化鎓(GaN)與碳化矽(SiC)元件專為支援Nvidia的800 VDC架構設計，該架構驅動現代AI資料中心。

效率提升是實實在在的。GaN與SiC技術大幅降低轉換損失，系統整體效率提升約5%。對於大型資料中心運營商來說，即使是微小的百分比提升，也能帶來每年數百萬美元的電費節省。隨著人工智慧計算需求爆炸性增長，這些持續的節省成為值得付出的競爭優勢。

AI所需的潔淨能源規模

Oklo(NYSE: OKLO)在產業最需要的時候，商業化小型模組反應爐技術。公司已與Switch Data Centers簽訂長達12吉瓦的長期電力購買協議，持續至2044年，並有多份諒解備忘錄，潛在供應量超過14 GW。

2025年9月在愛達荷州國家實驗室開始建設第一座商業設施，預計2027年底或2028年初投入商業運營。隨著AI基礎設施對可靠、零碳基荷電力的需求增加，Oklo的模型——將反應爐設在資料中心集群附近——同時解決能源穩定與電網擁堵問題。

企業級AI軟體平台

Palantir Technologies(NASDAQ: PLTR)成功將人工智慧商業化，推出一系列政府與企業平台：Foundry、Gotham與Artificial Intelligence Platform。2025年第三季達成一個里程碑——季度營收首次突破12億美元。

這證明企業願意為能帶來明顯生產力提升的軟體支付高價。Palantir將其AI能力轉化為黏性高、持續的合約，確立了自己在現代AI堆疊中不可或缺的層級。

無法取代的晶片製造設備

ASML Holding(NASDAQ: ASML)生產極紫外光(EUV)與深紫外光(DUV)光刻系統，支援尖端半導體的生產，這些半導體驅動人工智慧與先進運算。

公司在EUV技術上幾乎壟斷，供應台灣半導體製造公司、英特爾與三星。每台EUV系統的價格介於$180 百萬到$380 百萬美元之間，依配置而定。全球運行中的光刻設備超過1600台，ASML從維護、升級與服務合約中產生大量持續收入，提供長期現金流穩定性。

量身打造的資料中心基礎建設

Applied Digital(NASDAQ: APLD)設計並營運專為AI與高效能運算應用優化的專用資料中心。其位於北達科他州Ellendale的園區，完工後將提供400兆瓦的容量。

2025年1月，Macquarie資產管理公司承諾投入最多$5 十億美元，擴展Applied的人工智慧基礎設施。與CoreWeave的400兆瓦託管合約，展現出強烈的客戶認可。Applied的模式——以低成本的再生能源或閒置電力（每千瓦時0.02至0.03美元）取得電力，並以高價轉售——創造了吸引人的單位經濟性與寬裕的營運利潤空間。

競爭性GPU替代方案

Advanced Micro Devices(NASDAQ: AMD)正建立在AI加速器領域的真正競爭。基於CDNA 3架構的MI300X與MI300A GPU系列，以及Epyc資料中心處理器，正受到微軟、Meta、Oracle與Dell等主要超大型雲端服務商的青睞。

大型雲端運營商正有意採用多廠商GPU策略，以降低對Nvidia的依賴。AMD是這一轉變的最大受益者，正趁著Nvidia產能受限之際，捕捉需求。

服務機器人帶來的自動化

Richtech Robotics(NASDAQ: RR)商用AI服務機器人，應用於款待、醫療與工業環境。公司已在全球部署超過400台，並在2025年中宣布一份$4 百萬美元的中國合約。

整合Nvidia的Jetson Thor平台，提升自主導航與感知能力。勞動力短缺在款待與醫療領域造成的持續需求，為這類機器人提供了天然的市場動能。Robot-as-a-Service模式通常在12個月內收回成本，消除購買猶豫，加快採用速度。

人工智慧股票的更廣闊機會

這八家公司共同代表了支撐人工智慧革命的基礎建設建設。無論你是在評估Poet的光學技術、Navitas的電力半導體，或其他公司，核心訊息都很清楚：贏家不一定是建立AI模型的公司，而是那些解決使大規模AI成為可能的物理與技術瓶頸的企業。每家公司都針對一個真正的瓶頸，合起來提供多層次的AI堆疊曝光，降低集中風險，同時捕捉廣泛的基礎建設支出趨勢。