邁向財富的第一步：2026年基金投資指南

為什麼共同基金成為泰國投資者的首選？

“我想創造財富，但不知道從哪開始” — 這是許多人常說的話。事實上，不論你有多少經驗或資金，都可以透過被稱為共同基金的工具來累積財富，這也已成為泰國散戶投資者的熱門選擇。

共同基金：財務成長的一張保險卡

最簡單的解釋

試想像：共同基金 (Mutual Fund) 就像多個投資者將資金匯集成一個大池子，然後交由專業人士 (所謂的「基金經理」) 在證券公司 (บลจ.) 進行管理與投資，依照既定計畫操作。

當我們投資時，資金會轉換成「單位」(Units)，每單位的價值稱為NAV (Net Asset Value) — 每個營業日結束時都會計算並公布。如果基金持有的資產價值上升，NAV也會提高，這就是你的獲利。

誰適合投資共同基金？

共同基金並非只適合某一特定族群：

• 初學者：對股票分析不熟悉 — 基金經理會是你的專業顧問
• 沒時間的人：專家團隊會替你追蹤市場與經濟消息
• 想分散風險的人：用較少的資金，也能接觸多元資產組合
• 尋求稅務優惠的人：如SSF、RMF、泰國ESG等基金提供重要的稅務優惠

此外，資金規模較大的基金經理還能接觸到散戶無法參與的投資機會，例如額外的IPO或私募債券。

了解共同基金的種類

按資產類型分類

1.貨幣市場基金 (Money Market Fund)

• 風險：最低
• 適合：短期儲蓄或緊急備用
• 投資標的：存款、短期債券

2.債券基金 (Fixed Income Fund)

• 風險：低至中等
• 適合：想獲得較高回報但不想承擔高風險的人
• 投資標的：公債、公司債

3.股票基金 (Equity Fund)

• 風險：高
• 適合：長期投資，能接受波動
• 投資標的：國內外股票

4.混合基金 (Mixed/Hybrid Fund)

• 風險：中等
• 適合：猶豫不決、想分散風險的人
• 投資標的：股票與債券 (比例可調整)

5.替代投資基金 (Alternative Investment Fund)

• 風險：非常高
• 適合：有經驗、想多元配置的投資者
• 投資標的：黃金、石油、不動產

特別投資策略

指數基金 (Index Fund) 和 ETF

• 被動追蹤指數
• 費用較低
• ETF可在證交所即時買賣

產業專屬基金 (Sector Fund)

• 投資於特定產業 (如科技、醫療、能源)
• 風險較高，但若預測正確，獲利空間大

海外投資基金 (Foreign Investment Fund - FIF)

• 打開國際股市大門
• 投資範圍：美國、中國、越南、歐洲

稅務優惠基金

• SSF、RMF、泰國ESG提供稅務優惠
• 有特定持有期限條件

選擇適合你的基金的秘訣

第一階段：深入了解自己

在尋找優質基金前，先認識自己：

投資目標 (Goal)

• 你投資的目的？退休？買車？子女教育？
• 不同目標會導向不同的基金選擇

投資期限 (Time Horizon)

• 時間越長，可承受較高風險資產

風險承受度 (Risk Tolerance)

• 你能安心睡覺嗎？當投資組合下跌10-20%時？

第二階段：研究基金的投資策略

閱讀基金說明書（Fund Fact Sheet）了解：

• 投資資產
• 目標國家
• 投資策略 (主動或被動)

第三階段：深入分析

過去績效 (Past Performance)

• 與基準指數 (Benchmark)比較
• 與同類基金比較
• 註：過去績效不代表未來表現

最大回撤 (Maximum Drawdown)

• 顯示曾經最大虧損幅度
• 讓你了解能承受的損失範圍

夏普比率 ###Sharpe Ratio###

• 衡量績效：每單位風險的超額報酬
• 比率越高，代表風險調整後的績效越佳

費用率 (Fees)

• 1%的年費，長期累積差異可達數十%

2026年值得關注的10大基金

( 緊跟全球趨勢：經濟展望

2026年預計為「兩個時期的年份」—上半年波動，下半年回升。AI、清潔能源、先進晶片等大趨勢將成為推動力。

) 泰國股息型基金

SCBDV - 泰國商業銀行股息基金

• 基金公司：SCBAM
• 類型：泰國高股息股票
• 策略：大型泰股 ###SET(，穩定派息
• 風險等級：6
• 適合：追求現金流與泰股波動的投資者

KFSDIV - กรุงศรี股息基金

• 基金公司：KSAM
• 類型：泰國高股息股票
• 策略：股息股 + 中小型股 )混合(
• 風險等級：6
• 適合：追求成長與收益的投資者

) 跟隨全球科技潮流

KT-WTAI-A - KTAM全球AI科技基金

• 基金公司：KTAM
• 類型：投資於 Allianz Global Artificial Intelligence 基金的「Feeder Fund」
• 策略：全球AI公司受益
• 風險等級：6
• 適合：看好AI潛力、長期投資

B-INNOTECH - BBL全球創新科技基金

• 基金公司：BBLAM
• 類型：Fidelity Funds - Global Technology 基金的「Feeder Fund」
• 策略：雲端、電商、金融科技、大科技
• 風險等級：7
• 適合：追求成長、願意承擔高風險

新興市場：巨大機會

PRINCIPAL VNEQ-A - Principal越南股票基金

• 基金公司：Principal Asset Management
• 類型：越南股票 (主動管理)
• 策略：挑選越南銀行、零售、科技股
• 風險等級：6
• 適合：想布局新興市場的投資者

安全避風港：債券

KTSTPLUS-A - KTAM泰國短期債券基金

• 基金公司：KTAM
• 類型：短期債券
• 策略：高信用等級 (Investment Grade)，平均期限不超過1年
• 風險等級：4
• 適合：降低風險、短期資金管理

高彈性

TISCOFLEXP - TISCO彈性多元基金

• 基金公司：TISCO AM
• 類型：彈性混合基金 (Flexible)
• 策略：根據市場狀況調整股票/債券/其他資產比例 0-100%
• 風險等級：6
• 適合：相信基金經理的專業操作

永續趨勢

KFCLIMA-A - กรุงศรีESG氣候科技基金

• 基金公司：KSAM
• 類型：DWS ESG氣候科技基金的「Feeder Fund」
• 策略：解決氣候變遷問題的公司，清潔能源、電動車、能源效率
• 風險等級：6
• 適合：追求永續未來的投資

( 必備產業

K-GHEALTH - K資產全球醫療保健基金

• 基金公司：KAsset
• 類型：JPMorgan全球醫療基金的「Feeder Fund」
• 策略：醫療公司、藥品、醫療科技、醫療服務
• 風險等級：7
• 適合：追求穩健成長 )防禦性成長###

( 堅持泰國市場

ASP-THAIESG - Asset Plus泰國永續股票基金

• 基金公司：Asset Plus
• 類型：泰國股票 )泰國ESG、主動管理(
• 策略：挑選符合SET ESG評級的泰股
• 風險等級：6
• 適合：追求優質泰股與稅務優惠

優缺點：在光明與陰影之間

) 投資共同基金的優點

專業分散風險 用少量資金，擁有多元資產，降低集中風險

專家管理 專業分析團隊24/7追蹤市場

高流動性 營業日皆可贖回，快速變現

門檻低 幾百或幾千即可開始

多樣選擇 從低風險到高風險，滿足各種目標

缺點

長期費用負擔 年費1-2%，長期累積差異可達數十%

無法直接控制 無法選擇個別股票，全部由基金經理決定

管理風險 經理決策失誤，績效會受影響

股息稅負 股息需扣10%的預扣稅

共同基金的費用：你必須知道的隱藏線索

( 明顯的費用

銷售手續費

• 購買單位時收取
• 如1.5%，代表10,000元只剩9,850元用於投資

贖回手續費

• 賣出單位時收取 )較少見(

) 隱藏費用

藏在NAV數字中，影響你的投資報酬：

管理費 — 支付給基金經理與團隊的薪資

資產管理費 — 支付給銀行保管資產

登記費 — 管理投資人資料

這些費用合併形成 Total Expense Ratio ###TER### — 需要仔細比較的關鍵指標

達成你的投資目標

投資共同基金是建立長期財富的智慧起點。無論你是新手或有經驗，透過深入了解自己、選擇符合目標的基金、理解費用，你都已準備好工具。

在2026年充滿機會的時代，AI、大數據、醫療等大趨勢將引領未來。適當的資產配置將是你邁向穩健財務的關鍵。不要讓時間白白流逝，立即行動吧！