了解投資收入如何影響您的社會安全：您需要知道的事項

當你計劃在62歲申請社會安全金時，關於不同收入來源如何與你的福利互動的問題自然會浮現。一個常讓提前申請者困惑的關鍵區別是投資收入如何影響社會安全金—特別是來自你的經紀帳戶的收益是否會降低你的領取金額。答案比簡單的是或否更為複雜。

投資收入與賺取收入：本質上的差異

社會安全局對被動投資回報與主動就業收入做出了明確區分。投資收入——包括利息、股息和來自你的經紀帳戶的資本利得——不計入你的賺取收入門檻。 這是第一個也是最重要的理解點。

只有來自工資或自僱的收入才算作所謂的「賺取測試」範圍內。如果你在62歲退休並靠投資組合生活，你從投資中獲得的收益不會影響你的社會安全金，即使這些被動收入相當可觀。你每年50,000美元的股息和資本利得收益也不會自動導致福利減少。

賺取收入測試（Earnings Test）說明

然而，如果你在申請提前福利的同時繼續工作，則適用另一套規則。賺取測試會根據你的就業收入設定一個門檻。以2025年為例，這個門檻為23,400美元。如果你的工資超過此限，社會安全局會從你的$1 福利中扣除超過部分的金額。

舉例來說：你在申請福利時從兼職工作賺取33,400美元。超出門檻的10,000美元，會導致你的社會安全金被扣除5,000美元。在你達到完全退休年齡的那一年，門檻會提高到62,160美元，扣除比例也會更優惠——超出部分的每一美元都會被扣除。

關鍵在於，這種扣除僅適用於來自就業或自僱的賺取收入。投資收入以及它如何影響你的整體財務狀況，則屬於另一套規則範疇。

扣除並不代表你的錢消失了

提前申請者的一個重要焦慮點是：認為被扣除的福利永遠失去。事實上，這種減少是暫時的，最終是可以追回的。一旦你達到完全退休年齡，社會安全局會重新計算你的福利金額，並補發所有因扣除而少領的月份。以前述例子為例：如果扣除了5,000美元，而你的月領金額是2,500美元，你將獲得額外兩個月的福利補發。

值得注意的是，提前申請會導致你終身福利永久性減少——最多可比等到完全退休年齡少領30%。這種永久性減少與暫時的扣除不同，且無法追回。

投資收入如何影響福利的稅務處理

雖然投資收入不會觸發賺取測試的扣除，但它在決定你的社會安全金是否需課稅方面扮演重要角色。這也是被動投資回報在整體稅務狀況中開始變得重要的地方。

社會安全金的課稅取決於你的「綜合收入」（combined income），由三部分組成：你的調整後總收入（$2 AGI$1 ）、你每年的社會安全金的一半，以及任何免稅利息收入。由於資本利得、股息和利息都會計入你的AGI，它們會直接影響你有多少福利需要繳稅。

不同申報身份的門檻如下：

單身申報者：

• 綜合收入低於25,000美元，福利免稅
• 25,000美元至34,000美元之間，最多50%的福利需課稅
• 超過34,000美元，最多85%的福利需課稅

已婚合併申報：

• 綜合收入低於32,000美元，福利免稅
• 32,000美元至44,000美元之間，最多50%的福利需課稅
• 超過44,000美元，最多85%的福利需課稅

例如，一位退休者有20,000美元的社會安全金、30,000美元的工資和15,000美元的資本利得，綜合收入約為50,000美元，這會大幅影響其稅務負擔，與僅有工資但沒有投資回報的人相比。

提前申請者的策略性考量

理解這些差異能幫助你進行更為精細的退休規劃。你的投資組合表現和分配策略不僅影響投資回報，也會影響你實際繳納的福利稅率。稅損收割、資本利得的策略性實現時機，以及不同資產類型在帳戶中的配置（$3 應稅帳戶與稅優帳戶(）在你領取社會安全金時都變得相關。

如果你是已婚、離婚或喪偶，還有額外的申請策略可用。配偶福利最多可提供你伴侶完整退休金的50%，而遺屬福利則提供另一層潛在支持。這些福利與你自己申請的福利以及任何賺取的收入都會相互影響。

最後，維持一個緊急基金——理想情況是在高利率儲蓄帳戶，而非市場投資中——不僅提供彈性，也能讓你更策略性地管理應稅收入。當突發支出出現時，你可以從緊急基金提取，而不是進行投資賣出，避免在某個稅年度產生額外的資本利得。