Core Scientific plant eine Kapitalbeschaffung über 3,3 Milliarden US-Dollar zur Beschleunigung der Umstellung auf KI

Core Scientific strebt an, 3,3 Milliarden US-Dollar über eine Schuldverschreibung aufzunehmen, während das Unternehmen sich auf KI-fokussierte Rechenzentren ausrichtet. Der Schritt unterstreicht eine breitere Abkehr vom Bitcoin-Mining.

Kernaussagen:

• Core Scientific plant eine 3,3-Milliarden-US-Dollar-Schuldenaufnahme für 2031er Notes und wechselt dabei vom Bitcoin-Mining.
• Durch $1 Milliarden Kredit- und Asset-Verkäufe unterstützt von JPMorgan signalisieren eine Verlagerung hin zu Erlösen aus KI-Rechenzentren.
• Core Scientific könnte 2026 sein gesamtes Bitcoin verkaufen und zeigt damit, dass Miner zu stabilen KI-Einnahmen übergehen.

Der Bitcoin-Miner Core Scientific richtet den Blick auf ein großes Schuldenangebot

Core Scientific bereitet ein 3,3-Milliarden-US-Dollar-Schuldenangebot vor, während es seine Umstellung vom Bitcoin-Mining auf Infrastruktur für Hochleistungsrechnen beschleunigt.

Das an der Nasdaq notierte Unternehmen erklärte in einer Mitteilung, dass seine Tochtergesellschaft, Core Scientific Finance I LLC, beabsichtige, vorrangige, besicherte Schuldverschreibungen mit Fälligkeit 2031 auszugeben. Diese Privatplatzierung soll sich an institutionelle Anleger richten und steht unter dem Vorbehalt der Marktbedingungen.

Die Erlöse aus dem Deal sollen in erster Linie dazu dienen, die Bilanz des Unternehmens zu stärken. Ein Teil wird für einen Schuldendienst-Reservefonds verwendet, während der Rest an die Muttergesellschaft ausgezahlt wird, um ausstehende Kreditaufnahmen unter einer kurzfristigen Kreditfazilität zurückzuzahlen, einschließlich Zinsen und damit verbundener Kosten.

Die Notes werden durch einen breiten Pool an Vermögenswerten abgesichert. Dazu gehören erstpriorisierte Ansprüche auf nahezu alle Vermögenswerte der emittierenden Einheit und ihrer wichtigen Tochtergesellschaften sowie Beteiligungen am Eigenkapital und ausgewählte Bestände von Core Scientific selbst. Mehrere operative Einheiten, darunter Standorte in Texas, Georgia, North Carolina und Oklahoma, werden die Schulden garantieren.

Core Scientific hat sich außerdem verpflichtet, den Ausbau von Rechenzentrumsprojekten zu unterstützen, die mit diesen Standorten verbunden sind. Im Rahmen einer Fertigstellungszusage wird das Unternehmen zusätzliches Finanzierung bereitstellen, falls erforderlich, um sicherzustellen, dass die Projekte termingerecht fertiggestellt werden.

Mittel zur Stärkung von Core Scientifics KI-Vorstoß

Die geplante Kapitalerhöhung erfolgt, während Core Scientific seinen Vorstoß in hochdichte Colocation-Services vertieft, insbesondere für KI (AI)-Workloads. Die Verlagerung spiegelt die steigende Nachfrage nach Rechenleistung wider, die an maschinelles Lernen und Datenverarbeitung gebunden ist – Bereiche, die deutlich mehr Energie und Infrastruktur erfordern als traditionelles Krypto-Mining.

Im März sicherte sich das Unternehmen eine $1 Milliarden-Kreditfazilität, die durch große Banken abgesichert ist, darunter JPMorgan und Morgan Stanley. Diese Finanzierung wird verwendet, um Land zu erwerben, Energiekontrakte zu sichern und bestehende Mining-Standorte für KI-bezogene Einsätze umzurüsten.

Der Übergang beinhaltet außerdem eine bedeutende Änderung in der Vermögensstrategie. Core Scientific hat angegeben, dass es im Laufe des Jahres 2026 den Großteil seiner Bitcoin-Bestände verkaufen will, um die Finanzierung seines Ausbaus in die Dateninfrastruktur zu unterstützen.

Für Core Scientific signalisiert das Ausmaß des vorgeschlagenen Schuldenangebots einen entschlossenen Richtungswechsel. Indem das Unternehmen Milliarden in neue Infrastruktur investiert, positioniert es sich so, um auf dem schnell wachsenden Markt für KI- und Cloud-Computing-Kapazität mitzuwettbewerben.

Der Erfolg des Angebots wird davon abhängen, wie groß die Bereitschaft der Anleger ist, große Infrastrukturwetten zu tätigen, die an aufkommende Technologien gekoppelt sind. Wenn es abgeschlossen wird, würde es zu den größten Kapitalerhöhungen gehören, die von einem kryptobezogenen Unternehmen durchgeführt werden, und damit in die nächste Phase der digitalen Infrastruktur übergehen.