Fed Stresstest: US-Banken können $708B Verluste in einer Rezession absorbieren

Die Federal Reserve veröffentlichte am Mittwoch Stresstestergebnisse, die zeigen, dass die 32 größten US-Banken bei einer schweren globalen Rezession Verluste von mehr als 708 Milliarden US-Dollar verkraften könnten, während sie weiterhin Kredite vergeben. Alle geprüften Banken blieben in einem hypothetischen Szenario, das einen Anstieg der Arbeitslosigkeit auf 10 %, einen Rückgang der Gewerbeimmobilienpreise um 39 % und einen Rückgang der Eigenheimpreise um 30 % vorsah, über den Mindestkapitalanforderungen. Die jährliche Übung findet statt, während die Regulierungsbehörden die Methodik der Kapitalregeln überarbeiten. Die Fed kündigte im Februar an, dass die Stresstestergebnisse die erforderlichen Kapitalpuffer erst 2027 beeinflussen werden.

Fed-Stresstest prognostiziert Absorptionsfähigkeit für Verluste von 708 Milliarden US-Dollar

Die Kapitalquote der harten Kernkapitalbestandteile (CET1) der Branche fiel während der Übung um 1,6 Prozentpunkte, blieb aber deutlich über den geforderten Mindestwerten. Die prognostizierten Verluste für die Gruppe umfassten rund 200 Milliarden US-Dollar aus Kreditkarten, 160 Milliarden US-Dollar aus Unternehmens- und Industriekrediten sowie 75 Milliarden US-Dollar aus Gewerbeimmobilien. Michelle Bowman, Vizevorsitzende der Federal Reserve für Aufsicht, erklärte, die Ergebnisse unterstrichen die Stärke des Bankensystems.

Fed setzt Kapitalpuffer-Anpassungen bis 2027 aus

Die Fed erklärte im Februar, dass sie die Stresstestpuffer bis 2027 unverändert lassen werde, während die Regulierungsbehörden die Methodik überarbeiten. Diese Entscheidung reagiert auf Beschwerden der Branche und stellt eine Abkehr von den Vorjahren dar, in denen die Stresstestergebnisse direkt die Kapitalanforderungen für große Banken bestimmten. Die Regulierungsbehörden werden voraussichtlich später in diesem Jahr einen Vorschlag für Basel III Endgame vorlegen.

FAQ

Was ergab der Stresstest der Federal Reserve über US-Banken?

Der am Mittwoch veröffentlichte Stresstest der Fed zeigte, dass 32 große US-Banken bei einem schweren Rezessionsszenario Verluste von mehr als 708 Milliarden US-Dollar verkraften könnten, während sie weiterhin Kredite vergeben. Alle Banken blieben unter Bedingungen wie einer Arbeitslosigkeit von 10 %, einem Rückgang der Gewerbeimmobilienpreise um 39 % und einem Rückgang der Eigenheimpreise um 30 % über den Mindestkapitalanforderungen.

Warum werden die diesjährigen Stresstestergebnisse die Kapitalanforderungen der Banken nicht beeinflussen?

Die Federal Reserve kündigte im Februar an, dass Stresstestergebnisse die Kapitalpufferanforderungen erst 2027 beeinflussen werden. Die Regulierungsbehörde überarbeitet ihre Methodik als Reaktion auf Branchenrückmeldungen, was eine deutliche Abkehr von den Vorjahren darstellt, in denen die Testergebnisse direkt bestimmten, wie viel Kapital Banken halten müssen.