A CFTC e a Gemini protocolaram um pedido conjunto para reverter a decisão, reconhecendo que o processo não deveria ter sido aberto.

A Comissão de Negociação de Futuros de Commodities dos EUA (CFTC) anunciou em 27 de maio que, em conjunto com a Gemini Trust Company LLC, apresentou um requerimento ao tribunal para revogar as disposições prospectivas do acordo (consent order) que haviam sido aceitas no caso CFTC vs. Gemini. O processo foi instaurado em junho de 2022, na Corte Distrital Federal do Distrito Sul de Nova York, e as partes chegaram a um acordo em janeiro de 2025.

Seis pontos de aplicação da lei confirmados pela declaração oficial da CFTC

A CFTC, em sua análise da declaração, listou de forma específica seis constatações:

Em primeiro lugar, a reclamação se baseou principalmente no depoimento de um denunciante, cuja credibilidade foi considerada gravemente questionável;

Em segundo lugar, a investigação não se concentrou em supostos fraudadores; em vez disso, mirou as supostas vítimas da fraude da Gemini, acusando-a de fazer declarações falsas à CFTC durante o processo de registro;

Em terceiro lugar, havia dúvidas graves sobre a força das evidências contra a Gemini;

Em quarto lugar, evidências relevantes solicitadas pelos comissários durante a votação sobre a reclamação foram apreendidas;

Em quinto lugar, os advogados de litigância invocaram privilégio do processo de deliberação para contestar, impedindo que a Gemini obtivesse as evidências necessárias para sua defesa;

Em sexto lugar, funcionários da CFTC teriam usado indevidamente seus poderes regulatórios para aumentar sua vantagem nas negociações de acordo com a Gemini.

Ação legal atual: limites específicos das cláusulas do pedido conjunto

A declaração da CFTC confirma que continuar a aplicar as disposições prospectivas remanescentes do acordo (incluindo medidas de alívio por meio de injunction) não atende à missão da CFTC nem ao interesse público. Com base nisso, as partes apresentaram em conjunto um requerimento ao tribunal solicitando a revogação do efeito das disposições prospectivas contidas no referido acordo; já as disposições não prospectivas (incluindo multas civis) foram integralmente cumpridas pela Gemini conforme o acordo e, portanto, não estão dentro do escopo da revogação.

A declaração da CFTC também observa que as constatações da revisão indicam que o governo federal precisa revisar os métodos e padrões de aplicação da lei, inclusive no âmbito de ativos digitais.

Perguntas frequentes

A identificação destes seis problemas pela CFTC equivale a uma absolvição da Gemini?

A declaração oficial da CFTC reconhece que a ação judicial não deveria ter sido proposta; o pedido conjunto busca revogar apenas as disposições prospectivas do acordo que ainda não haviam sido cumpridas, e não revogar decisões judiciais já transitadas em julgado ou reembolsar multas civis já pagas. O tribunal ainda não decidiu sobre o pedido conjunto, e se a Gemini pode apresentar novas alegações legais com base nisso depende da confirmação no âmbito do processo judicial.

Qual é o contexto da revisão abrangente realizada desta vez pela CFTC?

A declaração da CFTC afirma que mudanças na política federal de ativos digitais levaram à resolução de diversas investigações e casos de ativos digitais de vários órgãos governamentais; esta revisão faz parte de uma mudança de política mais ampla. A CFTC também afirma que as constatações indicam a necessidade de revisar métodos e padrões de aplicação da lei.

Quais cláusulas já foram cumpridas e quais são o alvo do pedido de revogação? De acordo com a declaração da CFTC, cláusulas não prospectivas, como multas civis, já foram cumpridas integralmente pela Gemini conforme o acordo. O pedido conjunto desta vez visa revogar as disposições prospectivas que ainda estão em vigor, incluindo medidas de alívio por meio de injunction. O tribunal ainda não decidiu sobre este pedido.