Giá vàng và bạc tăng trước giờ mở cửa thị trường Bắc Mỹ vào thứ Sáu, với vàng giao ngay giao dịch quanh mức 4.055,00 USD/ounce, tăng 0,16%, và bạc giao ngay quanh 58,31 USD, tăng 1,35%. Kim loại quý được giữ vững sau đợt bán mạnh hôm thứ Năm khi các nhà giao dịch đánh giá tín hiệu mạnh hơn từ thị trường lao động Mỹ: Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) giữ nguyên lãi suất, giá dầu thô tăng cao và lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ đi lên. Việc ổn định diễn ra trong bối cảnh thị trường rộng hơn, khi lợi suất TPC 10 năm vẫn quanh 4,70% và chỉ số USD giữ gần 101,39, khiến vàng được hỗ trợ bởi rủi ro địa chính trị nhưng bị giới hạn bởi lợi suất vững và đồng USD mạnh hơn.
Giao dịch vàng và bạc trong các biên độ đầu ngày được xác định
Biên độ sớm của vàng là 4.021,20 USD đến 4.064,90 USD, khiến kim loại này nằm trên các đáy hôm thứ Năm nhưng vẫn dưới các mốc kháng cự 4.067 và 4.139. Biên độ sớm của bạc là 56,98 USD đến 58,76 USD, với việc giá bật trở lại lên trên đường MA 50 ngày quanh 58,22 nhưng vẫn dưới vùng kháng cự 58,56 đến 59,94. Tại thời điểm viết bài, vàng vẫn cao hơn mức hỗ trợ 4.021, trong khi bạc giao dịch trên đường MA 50 ngày.
ECB giữ lãi suất tiền gửi ở 2,25% khi đơn xin trợ cấp thất nghiệp của Mỹ giảm xuống 187.000
Ngân hàng Trung ương Châu Âu giữ nguyên lãi suất tiền gửi ở 2,25%, với lãi suất tái cấp vốn chính ở 2,40% và lãi suất cho vay biên ở 2,65%, đồng thời vẫn tập trung vào mức độ và thời hạn của cú sốc giá năng lượng. Số đơn xin trợ cấp thất nghiệp ban đầu của Mỹ giảm 22.000 xuống 187.000 trong tuần kết thúc vào ngày 18 tháng 7, mức thấp nhất kể từ tháng 9 năm 1969, trong khi con số của tuần trước đó được điều chỉnh tăng lên 209.000. Dữ liệu củng cố quan điểm thị trường rằng số lượng sa thải vẫn ở mức thấp theo lịch sử, ngay cả khi đà tuyển dụng đã nguội đi.
Lợi suất TPC và chỉ số USD kiềm chế vàng quanh các mốc 4,70% và 101,39
Lợi suất TPC 10 năm ở gần 4,70% và chỉ số đồng USD ở gần 101,39. Định vị sau dữ liệu kinh tế quan trọng gần đây vẫn kém “dễ dãi” hơn so với những gì các số liệu CPI và PPI yếu hơn ban đầu gợi ý. Đối với vàng, lợi suất vững và đồng USD mạnh hơn giới hạn đà tăng của loại tài sản không sinh lợi, trong khi rủi ro địa chính trị tạo hỗ trợ cho nhu cầu mang tính phòng thủ.
Eo biển Hormuz vẫn căng thẳng khi Brent giao dịch quanh 97,67 USD
Tình hình tại Eo biển Hormuz được mô tả là tuyến đường vẫn mở nhưng mức độ căng thẳng cao do áp lực quân sự và vận tải biển đang diễn ra. Căng thẳng Mỹ-Iran vẫn tập trung vào việc kiểm soát tuyến đường thủy, trong khi các cuộc tấn công của Houthi vào tàu chở dầu của Saudi ở Biển Đỏ đã mở rộng bản đồ rủi ro vận tải và làm phức tạp các tuyến xuất khẩu ở Vịnh. Brent giảm về khoảng 97,67 USD sau khi từng đạt đỉnh trên 102 USD, trong khi dầu thô Mỹ giao dịch quanh 89,76 USD, qua đó duy trì “phần bù rủi ro năng lượng” ngay cả khi giá đã lùi khỏi các đỉnh. Với vàng, tác động vẫn hai chiều: rủi ro địa chính trị hỗ trợ nhu cầu phòng thủ, nhưng giá dầu cao khiến rủi ro lạm phát vẫn ở mức cao, hỗ trợ lợi suất TPC và giới hạn đà tăng của vàng không sinh lợi.
Phân tích kỹ thuật xác định các mức hỗ trợ và kháng cự quan trọng cho vàng và bạc
Bên bán vàng giao ngay đang có lợi thế kỹ thuật ngắn hạn tổng thể khi giá vẫn dưới đường MA 50 ngày quanh 4.067 và đường MA 100 ngày quanh 4.063, trong khi kháng cự từ đường xu hướng quanh 4.150 tiếp tục hạn chế các nhịp hồi. Mục tiêu giá tăng tiếp theo của phe mua là đưa giá trở lại trên 4.067, với một đợt bứt phá kéo theo nhắm tới 4.139 rồi 4.150. Mục tiêu giá giảm ngắn hạn tiếp theo của phe bán là phá vỡ xuống dưới 4.030, với các mục tiêu giảm sâu hơn tại 3.998 rồi 3.957. Kháng cự đầu tiên được thấy tại 4.064,90 và sau đó tại 4.067, trong khi hỗ trợ đầu tiên được thấy tại 4.030 rồi sau đó tại 3.998.
Phe mua bạc giao ngay đã cải thiện cấu hình kỹ thuật ngắn hạn sau khi giá bật trở lại từ mức hỗ trợ 57,10 và quay lại trên đường MA 50 ngày quanh 58,22. Mục tiêu giá tăng tiếp theo của phe mua là kéo giá trở lại trên 58,56, với một bước đi vượt mức này nhắm tới 59,94 rồi sau đó là 60,95. Mục tiêu giảm giá tiếp theo của phe bán là phá vỡ xuống dưới 57,10, với các mục tiêu giảm sâu hơn tại 56,12 rồi sau đó là 54,69. Kháng cự đầu tiên được thấy tại 58,56 rồi sau đó tại 59,94, trong khi hỗ trợ tiếp theo được thấy tại 57,10 rồi sau đó tại 56,12.
Các nhà giao dịch đang theo dõi thông điệp từ Fed trước quyết định chính sách vào ngày 29 tháng 7 tuần tới, dữ liệu PMI “flash”, diễn biến tiếp theo của đơn xin trợ cấp thất nghiệp và bất kỳ sự gián đoạn mới nào đối với tuyến vận tải Hormuz hoặc Biển Đỏ.
Câu hỏi thường gặp
Những yếu tố nào ảnh hưởng đến giá vàng và bạc vào thứ Sáu?
Giá vàng và bạc tăng trước giờ mở cửa thị trường Bắc Mỹ vào thứ Sáu, khi kim loại quý được giữ vững sau đợt bán mạnh hôm thứ Năm. Các nhà giao dịch đánh giá tín hiệu mạnh hơn từ thị trường lao động Mỹ, với số đơn xin trợ cấp thất nghiệp ban đầu giảm xuống 187.000 trong tuần kết thúc vào ngày 18 tháng 7, mức thấp nhất kể từ tháng 9 năm 1969. ECB giữ nguyên lãi suất tiền gửi ở 2,25%, trong khi lợi suất TPC 10 năm vẫn quanh 4,70% và chỉ số đồng USD giữ gần 101,39. Giá dầu thô cao, với Brent quanh 97,67 USD và dầu thô Mỹ gần 89,76 USD, cùng với căng thẳng địa chính trị tại Eo biển Hormuz và Biển Đỏ cũng ảnh hưởng đến định vị thị trường.
Quyết định lãi suất của ECB đã tác động thế nào đến thị trường kim loại quý?
Ngân hàng Trung ương Châu Âu giữ nguyên lãi suất tiền gửi ở 2,25%, với lãi suất tái cấp vốn chính ở 2,40% và lãi suất cho vay biên ở 2,65%, đồng thời vẫn tập trung vào mức độ và thời hạn của cú sốc giá năng lượng. Định vị sau dữ liệu kinh tế quan trọng gần đây vẫn kém “dễ dãi” hơn so với những gì các số liệu CPI và PPI yếu hơn ban đầu gợi ý, qua đó góp phần khiến lợi suất TPC giữ vững và đồng USD mạnh hơn, từ đó kìm hãm đà tăng của vàng dù rủi ro địa chính trị cung cấp hỗ trợ nhu cầu phòng thủ.
Những yếu tố địa chính trị nào đang ảnh hưởng đến giá vàng?
Tình hình tại Eo biển Hormuz được mô tả là tuyến đường vẫn mở nhưng mức độ căng thẳng cao do áp lực quân sự và vận tải biển đang diễn ra, với căng thẳng Mỹ-Iran tập trung vào việc kiểm soát tuyến đường thủy. Các cuộc tấn công của Houthi vào tàu chở dầu của Saudi ở Biển Đỏ đã mở rộng bản đồ rủi ro vận tải và làm phức tạp các tuyến xuất khẩu ở Vịnh. Với vàng, tác động vẫn hai chiều: rủi ro địa chính trị hỗ trợ nhu cầu phòng thủ, nhưng giá dầu cao khiến rủi ro lạm phát vẫn ở mức cao, hỗ trợ lợi suất TPC và giới hạn đà tăng của vàng không sinh lợi.
