擁有超過 100 名 SpaceX 員工、合計資產介於 10 億美元到 50 億美元之間的一群人，組成了一個集體，以便在公司進行首次公開募股（IPO）之前協商財富管理服務。根據 CNBC 本週的報導，該團體與註冊投資顧問 Choreo 簽署了一份合約，費率起始為 0.5%，且隨著資產規模成長而降低。這種安排挑戰了傳統財富管理產業的做法，傳統上是依客戶個人資產來收費，而非依集體議價能力。
Choreo 為 SpaceX 员工集體設計的費用模型
Choreo 執行長 Jason Van de Loo 表示，SpaceX 的 IPO 是一個難得的機會，可以和那些財富即將大幅增加的客戶建立關係。「這是一個獨特的轉型事件，」Van de Loo 說。「我們不常見到這類事件。多數投資人都有數十年時間來累積財富。當你遇到這樣的時刻，它幾乎更像是一筆大型繼承款，或是中了彩票。」
隨著時間推移，Choreo 團體的規模可能會擴大，且此選項也正在提供給即將 IPO 的其他公司員工。私人銀行、wirehouse、信託公司以及其他註冊投資顧問，正派出團隊並在加州、德州與佛州舉辦活動，寄望能贏得 SpaceX 員工的業務。
顧問針對 90% 股權集中風險提出說明
RIA 公司 Creative Planning 的首席投資長 Jamie Battmer 表示，該公司有數十名面臨問題的 SpaceX 客戶：是否要出售任何股票。Battmer 說，SpaceX 的股權在許多員工的財富中占比最高可達 90%。通常，SpaceX 的股權以受限制股票的形式授予。
根據 Battmer 的說法，員工往往是公司未來的深度信仰者，並且很少想出售任何股票。他的公司協助客戶進行具稅務效率的指數化投資，或其他選擇權衍生策略。客戶也在尋求協助進行資產傳承規劃與慈善事務，包括設立慈善剩餘信託以及捐贈人建議基金。
Battmer 說：「因為這是一群工程師，這些人更懂得把每一個『i』點上、每一個『t』劃過去。但只要你的淨值發生劇烈的改變所帶來的脆弱性是非常危險的，而且需要被妥善地應對與導引。」
工程師以 AI 與白板討論應用於財富決策
J.P. Morgan Private Bank 的資深銀行家 Bill Dramis 在南加州協助高淨值高管與航太暨國防公司員工。他表示，工程師通常會把團隊共同解決問題的做法延伸到財富管理領域。「我們遇到的許多這些人聰明到不可思議，而且喜歡和同儕一起用白板討論案例，」Dramis 說。「這就是他們如何在成長過程中建立起自己的知識基礎。」
根據顧問說法，SpaceX 員工也依賴人工智慧來做財富建議。員工常常在會議開始時就帶著來自 Anthropic 的 Claude 或 OpenAI 的 ChatGPT 的建議。「到目前為止，讓我們覺得有趣的是，我們正在發現一些富有創意的方式，把 AI 作為這些對話的一部分來運用，」Van de Loo 說。「我想就這個員工族群而言，最自然的第一反應就是去問 Claude：『我該做什麼？』」
Van de Loo 的團隊會透過評估 AI 的輸出來回應：「這些輸出在哪裡是有效的，但在哪裡可能是一種特定產品的解法，而不是規劃型的解法，」他說。
常見問答
SpaceX 員工和 Choreo 協商的是什麼費用架構？
SpaceX 員工集體與 Choreo 簽署了一份合約，費率起始為 0.5%，且會隨著該團體的資產成長而降低。這與傳統財富管理不同，在傳統作法中是依個人資產來向客戶收費。
SpaceX 員工面臨什麼股權集中風險？
根據 Creative Planning 的 Jamie Battmer 表示，SpaceX 的股權在許多員工的財富中占比最高可達 90%。該股權通常以受限制股票的形式授予，導致單一資產具有顯著的集中度。
SpaceX 員工如何使用 AI 來做財富管理決策？
根據財富顧問的說法，SpaceX 員工常在會見顧問時帶著來自 Anthropic 的 Claude 或 OpenAI 的 ChatGPT 的建議。接著，顧問會協助評估哪些 AI 輸出是有效的，以及哪些可能是針對特定產品的方案，而非規劃型的解決方案。
