Sự thật về giao dịch: Một trò chơi số về mô hình và xác suất

Tác giả：AsymTrading

Biên tập: AididiaoJP, Foresight News

Hầu hết các nhà giao dịch thất bại không phải vì thiếu phương pháp, chỉ số hoặc thông tin, mà là vì họ chưa hiểu rõ bản chất của giao dịch là gì.

Trong 《Phân tích tâm lý giao dịch》, Mark Douglas đã hoàn toàn phá vỡ quan niệm “giao dịch là dự đoán, theo đuổi sự chắc chắn, đúng đắn”. Ngược lại, ông đã định nghĩa lại thị trường: đó là một môi trường xác suất, lợi thế của bạn chỉ thể hiện rõ trong một khoảng thời gian đủ dài.

Đây chính là lý do tại sao nhiều nhà giao dịch dày dạn kinh nghiệm, bằng một câu đơn giản, tóm gọn triết lý cốt lõi của Douglas:

Giao dịch chính là một trò chơi số dựa trên nhận dạng mẫu.

Bài viết này sẽ làm rõ ý nghĩa của câu nói này, cũng như những hiểu lầm về nó có thể âm thầm phá hủy hệ thống giao dịch của bạn vốn đang khá ổn.

Giao dịch, không phải là dự đoán

Quan điểm cốt lõi của Douglas rất trực tiếp:

Bạn mãi mãi không biết điều gì sẽ xảy ra tiếp theo, và bạn cũng không cần biết.

Ở cấp độ từng giao dịch đơn lẻ, thị trường là không chắc chắn. Không có mô hình, chỉ số hay tin tức nào đảm bảo kết quả của giao dịch tiếp theo. Khi bạn luôn cố tìm sự chắc chắn trong một giao dịch, nỗi sợ hãi, do dự và cảm xúc sẽ kéo đến.

Theo định nghĩa của Douglas, giao dịch không phải là dự đoán biến động tăng giảm trong giây tiếp theo, mà là làm thế nào để thực thi kế hoạch một cách hiệu quả trong tình trạng không chắc chắn.

Mẫu không chịu trách nhiệm dự đoán — nó chỉ định nghĩa “lợi thế”

Douglas không phủ nhận việc nhận dạng mẫu. Thực tế, ông cho rằng nhà giao dịch vốn dĩ nên có phương pháp giao dịch riêng của mình.

Điều ông muốn chỉnh sửa là thái độ của nhà giao dịch đối với các mẫu này.

Một mẫu giao dịch hiệu quả không có nghĩa là:

• Giao dịch này “phải” sinh lời
• Thị trường “nợ” bạn một lợi nhuận
• Một lần thua lỗ, chứng tỏ phương pháp “hỏng”

Một mẫu chỉ đơn giản là:

Trong quá khứ, khi hình dạng hoặc điều kiện này xuất hiện, xác suất kiếm lời cao hơn.

Chỉ vậy thôi.

Mẫu chỉ cho bạn biết xác suất, không đảm bảo kết quả. Một khi bạn bắt đầu kỳ vọng vào một kết quả cụ thể, bạn không còn là “giao dịch dựa trên xác suất”, mà là đang “bảo vệ lòng tự trọng” của mình.

Kết quả là ngẫu nhiên, xác suất không ngẫu nhiên

Đây là một phân biệt rất quan trọng trong 《Phân tích tâm lý giao dịch》:

• Kết quả của mỗi giao dịch là ngẫu nhiên.
• Nhưng phân phối xác suất tổng thể của một chuỗi các giao dịch thì không ngẫu nhiên.

Một phương pháp giao dịch thực sự hiệu quả cũng có thể liên tiếp thua 5 lần. Điều này không chứng tỏ phương pháp vô dụng, mà chỉ là nó không phù hợp với ảo tưởng về “sự chắc chắn” của bạn.

Douglas cho rằng, nhà giao dịch nên đánh giá hiệu suất của mình giống như casino:

Không nhìn vào thắng thua từng lần, mà nhìn vào mẫu số lượng lớn các giao dịch dài hạn.

Lợi nhuận đến từ 【giá trị kỳ vọng × số lần lặp lại】, chứ không phải từ “đúng hay sai” trong từng quyết định.

“Mọi thứ đều có thể xảy ra”, chính là lợi thế của bạn

Douglas liên tục nhắc lại câu này:

Mọi thứ đều có thể xảy ra.

Phần lớn mọi người nghe thấy đều cảm thấy đây là mối đe dọa, nhưng ý của Douglas lại ngược lại.

Khi một nhà giao dịch thực sự chấp nhận “mọi thứ đều có thể xảy ra”, anh ta sẽ nhận ra:

• Thua lỗ không còn cảm giác như là một sự tấn công cá nhân
• Thiết lập và thực thi dừng lỗ trở nên rõ ràng, dứt khoát
• Sự do dự biến mất
• Sự tự tin quá mức cũng giảm đi

Chấp nhận tính ngẫu nhiên không phải là bi quan, mà là một sự giải phóng.

Khi bạn từ bỏ niềm tin vào sự chắc chắn, khả năng thực thi của bạn sẽ được nâng cao.

Trạng thái “chảy tâm” là trung lập cảm xúc, không phải phấn khích hay cuồng nhiệt

“Trạng thái chảy tâm” thường bị hiểu nhầm là một cảm giác cực kỳ phấn khích hoặc huyền bí.

Định nghĩa của Douglas rất đơn giản. Khi vào trạng thái “chảy tâm”, nghĩa là:

• Không còn cảm xúc liên quan đến kết quả giao dịch
• Không cần chứng minh mình “đúng”
• Không sợ “lỗi”
• Khi thực thi kế hoạch, không còn cảm giác bị xáo trộn

Lúc này, bạn thực hiện giao dịch tiếp theo chỉ đơn giản vì kế hoạch yêu cầu, chứ không phải vì cảm giác tự tin hay sợ hãi tại thời điểm đó.

Trạng thái chảy tâm chính là trung thành tuyệt đối với quá trình giao dịch trong tình trạng không chắc chắn.

Tại sao gọi nó là “trò chơi số”?

Douglas chưa từng quảng bá khẩu hiệu nào, nhưng logic toán học đằng sau tư duy của ông rất rõ ràng:

• Nhận dạng mẫu, tìm lợi thế xác suất.
• Lợi thế này tạo ra sự lệch về xác suất.
• Bạn phải lặp lại, thực hiện một cách liên tục các giao dịch phù hợp lợi thế.
• Kết quả cuối cùng chỉ thể hiện sau khi đủ nhiều mẫu giao dịch.

Vì vậy, các nhà lão luyện tóm gọn thành câu đơn giản:

Giao dịch chính là một trò chơi số dựa trên nhận dạng mẫu.

Không phải dự đoán, không phải cảm giác, không phải niềm tin.

Nó liên quan đến xác suất, lặp lại và kỷ luật.

Tại sao phần lớn mọi người vẫn làm không tốt?

Nhiều nhà giao dịch về lý thuyết đồng tình với Douglas, nhưng về cảm xúc và hành động lại từ chối kết luận của ông.

Họ vẫn sẽ:

• Đánh giá bản thân qua thắng thua từng lần
• Mong đợi mọi mẫu đều “hiệu quả”
• Cảm thấy thua lỗ là một sự xúc phạm
• Thay đổi quy tắc giữa chừng
• Sau vài lần thua, ngừng thực thi chiến lược ban đầu hiệu quả

Nói cách khác, họ nói tin vào xác suất, nhưng hành động lại mong đợi mỗi lần đều có kết quả chắc chắn.

Điều Douglas nhấn mạnh không phải là dạy bạn tìm phương pháp giao dịch tốt hơn.

Mà là làm thế nào để vận dụng đúng khi bạn đã có phương pháp.

Cuối cùng

Bài viết này dạy chúng ta một chân lý đơn giản nhưng không dễ chấp nhận:

Bạn không thể kiểm soát kết quả, nhưng bạn có thể kiểm soát quá trình thực thi.

Mẫu cung cấp cho bạn xác suất, không phải lời hứa. Ổn định lợi nhuận đòi hỏi sự “tê liệt cảm xúc” và sự lặp lại trong hành động.

Khi nhà giao dịch không còn cố gắng “chứng minh mình đúng”, mà bắt đầu để “xác suất số” làm việc cho mình, thì giao dịch mới thực sự đi đúng hướng.

Đó chính là toàn bộ ý nghĩa đằng sau câu nói đó:

Thị trường chính là một trò chơi số dựa trên nhận dạng mẫu.