BIS Project Agora erreicht grenzüberschreitliche Abwicklung in Sekunden mit 40+ Banken

Die Bank für Internationalen Zahlungsausgleich veröffentlichte am 27. Mai 2026 Ergebnisse, wonach ihr Projekt Agora-Prototyp Großhandels-Zahlungen über Grenzen hinweg in Sekunden abwickeln kann – mit tokenisierten Zentralbankreserven und Einlagen von Geschäftsbanken über mehrere Währungen und Rechtsräume. Dies ist ein Prozess, der im bestehenden Korrespondenzbankensystem Tage dauert. Die Public-Private-Initiative umfasste den BIS, das Institute of International Finance, sieben Zentralbanken und mehr als 40 regulierte Finanzinstitute. Die Beteiligten haben nun vereinbart, von der Simulation auf Tests mit echtem Gegenwert zu wechseln. Der Prototyp adressierte eine Kernineffizienz im Korrespondenzbankwesen: fragmentierte Zwischenstellenketten und asynchrone Verarbeitung erzeugen mehrtägige Abwicklungsfenster und begrenzte Transaktionssichtbarkeit für alle Parteien.

Project Agora brachte tokenisierte Einlagen von Geschäftsbanken und tokenisierte Zentralbankreserven auf eine einzige programmierbare Plattform, sodass beide Geldformen gemeinsam funktionieren können. Der Prototyp lieferte atomare, mehrwährungsfähige Abwicklung: Eine grenzüberschreitende Transaktionskette wird entweder vollständig abgeschlossen oder gar nicht. Der BIS bestätigte, dass dies sicher und mit endgültiger Abwicklung über alle sieben teilnehmenden Rechtsräume hinweg im 24/7-Betrieb erreichbar ist, sofern es umgesetzt wird. Smart Contracts stehen im Zentrum des Designs und ermöglichen es den Instituten, Workflow-Logik, Compliance-Anforderungen und bedingte Zahlungs-Auslöser direkt in Transaktionen einzubetten. Dadurch werden Schritte, die derzeit getrennt stattfinden, zu einer einzigen Operation zusammengeführt. Der BIS erklärte, dass Tokenisierung die rechtliche Einordnung von Reserven oder Einlagen nicht verändert, wobei die endgültige Abwicklung über alle sieben Rechtsräume hinweg erhalten bleibt.

Technische Architektur und atomare Abwicklung

Der Prototyp nutzt eine geschichtete Architektur, die es jeder Zentralbank ermöglicht, Autonomie über ihre nationale Währung innerhalb einer interoperablen gemeinsamen Plattform zu behalten. Der BIS bestätigte, dass die atomare Abwicklung sicher über alle sieben Rechtsräume hinweg erreichbar ist. Smart Contracts ermöglichen es den Instituten, Workflow-Logik, Compliance-Anforderungen und bedingte Zahlungs-Auslöser direkt in Transaktionen einzufalten – also Schritte, die derzeit getrennt ablaufen, in eine einzige Operation. Der BIS sagte, der Prototyp erhöhe die Transparenz: Alle Parteien einer Transaktion hätten Zugriff auf den Echtzeit-Zahlungsstatus und behielten gleichzeitig die Privatsphäre gegenüber nicht teilnehmenden Entitäten. Das adressiert einen wunden Punkt im Korrespondenzbankwesen, wo Absender, Empfänger und Intermediäre häufig ohne gemeinsame Sicht darauf arbeiten, an welcher Stelle sich eine Zahlung gerade befindet.

Teilnehmende Zentralbanken und Institutionen

Die sieben teilnehmenden Zentralbanken waren die Bank of England, die Federal Reserve Bank of New York, die Bank of France als Vertreterin des Eurosystems, die Bank of Japan, die Bank of Korea, die Bank of Mexico und die Schweizerische Nationalbank. Mehr als 40 regulierte Finanzinstitute nahmen gemeinsam mit dem Institute of International Finance am Projekt teil. Die geschichtete Architektur erlaubte es jeder Zentralbank, Autonomie über ihre nationale Währung innerhalb der interoperablen gemeinsamen Plattform zu behalten.

Phase der Tests mit echtem Gegenwert und Beteiligung der Bank of Canada

Project Agora wird die Simulation hinter sich lassen und echte Transaktionen mit ausgewählten Währungen und teilnehmenden Parteien durchführen. Die Bank of Canada ist der Initiative formell beigetreten, wobei weitere Beteiligung aus dem Privatsektor erwartet wird, sobald die nächste Phase Gestalt annimmt. Der BIS sagte, das modulare Design lasse Raum, bedingte und jederzeit aktive Großhandelszahlungen hinzuzufügen und Anti-Geldwäsche, Bekämpfung der Finanzierung des Terrorismus, Einhaltung von Sanktionen sowie Betrugs­erkennung zu unterstützen, während sich regulatorische und Rahmenwerke zum Datenaustausch weiterentwickeln.